新金融对传统商业银行的冲击与影响.docVIP

互联网金融对传统商业银行的冲击与影响 互联网金融主要体现在第三方支付模式、网络融资模式、拓展业务渠道、虚拟货币这四种主要业务模式，本文揭示了互联网金融相对于传统商业银行的优势所在，探讨以阿里金融为例的互联网金融给商业银行带来的影响。互联网金融作为一种创新的金融形式，在我国获得了快速发展，尤其是阿里巴巴于2013年6月推出“余额宝”增值服务后，互联网金融呈现井喷态势，截至2015年4月，余额宝自出现后仅一年多的时间，其所依托的天弘基金规模就逼近万亿大关，成为吸金利器。当前，互联网金融的业务发展模式和价值创造模式不断被创新，依托先进的支付平台、稳定收益等优势，涉及的业务范围也越来越广。 一、互联网金融相对于商业银行的优势 1．快捷、便利的支付平台 由于现在金融产品的发展已相当成熟，因此在进行跨平台移植的时候需要的成本非常低，就产品的规模和发展而言，平台和渠道的影响因素往往更大。以著名的阿里金融依托的支付宝平台为例，作为目前我国最大的第三方支付平台，截至2014年底，支付宝的注册账号已达8．7亿之多，支付宝利用自身信用中介的职能，可以让客户做到余额宝账户实时消费和向支付宝账户转账，这种方式是现实商业银行绝对不可能完成的，另外余额宝的门槛非常低，吸引了大批小额资金用户。 2．快速归集小额支付类资金 鉴于支付宝的应用是通过互联网或移动网络来进行的，而互联网具有便捷性、延展性、批量性等特点，这种依托于通信技术和信息安全技术的消费模式，不仅快速安全，而且非常便捷，可以让客户做到余额宝账户实时消费和向支付宝转账，使得该类资金能够快速归集、快速上规模。就这种方式而言，是积少成多的，主要的资金来源多是一些小额短期资金，并且功能上是用来实时消费和转账的。 3．高流动性产品，收益稳定 相较于传统的商业银行，阿里金融的很多金融产品在产品定位上就是以高流动性和较高收益为卖点，并且其主要的竞争对象是商业银行中的银行存款和货币基金等理财产品。相对于传统商业银行的活期存款而言，余额宝的收益更高且时效性更强；与商业银行的定期存款相比，虽然收益水平相差不大，但是余额宝本身具备的灵活性和便捷性也导致其定期存款更有优势，产品定位决定了其发展的主要方向以及客户的针对性。 二、互联网金融对我国商业银行影响 1．支付结算业务 在商业银行中，支付结算业务指的是商业银行通过利用汇款、信用卡、票据等方式给个人用户提供的货币支付和资金清算等方面的服务，银行通过提供相关的服务收取一定的手续费。而在互联网金融模式中的支付方式则是以移动支付为主的相关服务，通过无线通讯技术以及相关的信息安全的保障，实现对债务或者债券的结算，或者完成对货币价值的转移等活动。因此，互联网金融结算业务的发展大大削弱了商业银行的中介功能，甚至已经实现了真正的脱媒，从而取代了商业银行的很多中间业务。随着移动通信技术的不断发展，互联网金融的支付结算业务的覆盖面积也越来越广泛，提供的服务类型也越来越多元化，而且第三方交易平台的交易量也在不断扩大。第三方支付所占的份额越来越大，其中支付宝的市场份额已达49％。最为突出的就是阿里金融当中的支付宝业务，阿里通过其庞大的客户量不断扩大其在支付功能上的业务延伸，实际上支付宝在整个支付过程中主要是通过虚拟交易承担第三方交易的信用中介，从而体现其在资金支付中的价值。电子支付市场和商业银行一开始是完全的合作关系，但是随着支付宝的不断发展，支付宝也在很大程度上影响了商业银行在支付和中间业务的地位，导致商业银行的支付结算业务以及潜在客户不断流失。线上支付的规模和增速一方面由于支付宝在结算业务中的成本更低；另一方面对于客户和潜在客户的获得渠道互联网金融更有优势。截至2015年2月，支付宝拥有的客户中仅个人客户已经达到4.9亿，超过了我国四大银行个人客户的总数，大大削减了商业银行的客户量。 2．存款业务 对于商业银行来说，除自有资金外，其获得资金主要是通过负债的方式进行筹措，这些资金是银行进行一切金融服务的基础。作为资金流通的重要管理者，商业银行一直掌握着主要的信贷资源，这种资源的分配和使用存在很大的错配——产品和期限的错配、资金和客户的错配、产业和需求的错配等。因此，长时间处于长尾巴理论中的末端入群就被排除在银行的业务领域之外。而余额宝的诞生则适应了这种供求关系的不平衡，余额宝上线仅两个月用户数量就达到250万左右，资金规模迅速飙升至66．01亿元，其中累计消费额高达12．04亿元，对商业银行产生了一定的冲击。余额宝对商业银行的影响主要体现在以下几个方面：首先是对其市场地位的冲击，在以往的金融服务中，商业银行向来是核心地位，其原因在于商业银行对资金和金融渠道的垄断，但是从证监会对余额宝的认证态度来看，对余额宝是鼓励和支持的，这对商业银行的很多不足有较强的弥补作用，对其地位产生一定的影响。第二