风险管理与金融机构课后习题答案.docxVIP

PAGE PAGE 1 《风险管理与金融机构》第 1~5 章习题答案 1.15 ?1 ?2 ? ? 0.00 1.00 0.1200 0.2000 0.20 0.80 0.1120 0.1705 0.40 0.60 0.1040 0.1501 0.60 0.40 0.0960 0,1322 0.80 0.20 0.0880 0.1297 1.00 0.00 0.0800 0.1400 1.16 解：由资本市场线可得： rp ? rf ? rm ? rf ?m  ? p ， ? p ? rp ? rf ??m rm ? rf  ，如题中所述 rm ? 0.12, rf ? 7%, ?m ? 15% ，则当 rp ? 10% ，标准差? p ? 9% ；当 rp ? 20% ，标准差? p ? 39% 1.17（1）设在 99%置信度下股权资本为正的当前资本金持有率为 A，银行在下一年的盈利占资产的比例为 X，由于盈利服从正态分布，因此银行在 99%的置信度下股权资本为正的 当 前 资 本 金 持 有 率 的 概 率 为 P( X ? ?A) ， 由 此 可 得 P( X ? ?A) ? 1 ? P( X ? ?A) ? 1 ? N ( ? A ? 0.8%) ? N ( A ? 0.8%) ? 99% 2% 2%  查 表 得 A ? 0.8% ? 2.33 ，解得