投资学名词解释.pdfVIP

公众号 【大学百科资料】整理，有超百科复习资料+海量网课资源 第一章 投资概 　　1、投资：一般是指经济主体将一定的资金或资源投入某项事业， 以获得经济效益的经济活动。也可以说是投资主体或人格化的投资 组织所进行的一种有意识的经济活动。 　　2、直接投资：直接用于购买固定资产和流动资产形成实物资产 的投资，是指投资者将资金直接投入投资项目，形成企业资产，直 接进行或参与资产的经营管理。 　　3、间接投资：指投资者不直接投资办企业，而是将货币资金用 于购买证券（包括股票、债券）和提供信用所进行的投资。间接投 资形成金融资产。 　　4、证券投资：投资者为了获得预期收益购买资本证券以形成金 融资产的经济活动。 　　5、信用投资：投资者将资金运用于提供信用给直接投资者；并 从直接投资主体那里以利息形式分享投资效益的投资活动。 　　6、投机：是指投机者为了获利而依据其对市场价格波动的预期 而进行的各种买卖活动。 　　7、行为金融学：由心理学、行为科学及金融学交叉并结合而成， 它是从人的观点来解释和研究投资者的决策行为及其对资产定价影 响的学科。 　　8、标准金融学：以投资人是理性的、市场完善、投资人最大化 期望效用、投资人具有理性预期等为假设前提，其理论基础为现代 资产组合理论（MPT）和有效市场假说（EMH）。 公众号 【大学百科资料】整理，有超百科复习资料+海量网课资源 第二章 投资收益率与利率期限结构 　　1、投资收益率：投资者在进行金融工具投资时所需要的最重要 的分析指标，它是指金融工具获得收入的现值与当前价值相等时的 利率水平。 　　2、债券的息票率：又称作债券的票面利率或名义利率，它是指 在债券发行时设定并印在券面上的、而且在债券整个存续期间固定 不变的利率。 公众号 【大学百科资料】整理，有超百科复习资料+海量网课资源 第三章 债券投资理论与实务 　　1、债券：是一种表明债权债务关系的凭证，证明持券者有按约 定的条件（如面值、利率和偿还期等）向发行人取得利息和到期收 回本金的权利。 　　2、中央政府债券：是中央政府财政部发行的以国家财政收人为 偿还保证的债券，也称国家公债（简称国债）。 　　3、公司债券：是公司为筹措营运资本而发行的债权债务凭证， 其持有者是公司的债权人，而不是公司的所有者。 　　4、信用债券：是指完全凭公司信誉，不提供任何抵押品而发行 的债券。 　　5、抵押债券：是以土地、房屋等不动产为抵押品而发行的一种 公司债，也称固定抵押公司债。 　　6、担保信托债券：是以公司特有的各种动产或有价证券为抵押 品而发行的公司债券，也称流动抵押公司债。 　　7、固定利率债券：是指事先确定利率，每半年或一年付息一次， 或一次还本付息的公司债券。 　　8、浮动利率债券：是在某一基础利率（如同期政府债券收益率、 优惠利率、LIBOR 等）之上增加一个固定的溢价，以防止未来市场 利率变动可能造成的价值损失。 公众号 【大学百科资料】整理，有超百科复习资料+海量网课资源 　　9、指数债券：是通过将利率与通货膨胀率挂钩来保证债权人不 至因物价上涨而遭受损失的公司债券，挂钩办法通常为：债券利率= 固定利率十通胀率十固定利率*通胀率。 　　10、零息债券：是以低于面值的贴现方式发行，到期按面值兑 现，不再另付利息的债券。 　　11、可赎回债券：是指公司债券附加早赎和以新偿旧条款，允 许发行公司选择于到期日之前购回全部或部分债券。 　　12、偿还基金债券：是要求发行公司每年从盈利中提存一定比 例存入信托基金，定期从债券持有人手中购回一定量的债券以偿还 本金。 　　13、可转换债券：简称 “转债”，是指公司债券附加可转换条 款，赋予债券持有人按预先确定的比例（转换比率）转换为该公司 普通股的选择权。 　　14、外国债券：是国际债券的一种，指使用发行所在国货币计 价发行、支付本金利息的国际债券，按发行所在国币种差异有不同 划分方法。 　　15、欧洲债券：是国际债券的一种，指使用发行所在国以外国 货币计价发行、支付本金利息的国际债券。 　　16、公募债券：指经过国际债券资信评估机构的评级，并经发 行所在国有关主管机构批准，向发行所在国广大公众发行的国际债 券。 公众号 【大学百科资料】整理，有超百科复习资料+海量网课资源 　　17、私募债券：指