第五讲异方差和自相关.pptVIP

考察英国政府如何根据长期利率（r20）的变化来调整短期利率（rs），数据集为ukrates.dta （1）做如下回归： ，其中： 回归方程为： use ukrates,clear tsset month reg D.rs LD.r20 当前第30页\共有42页\编于星期五\9点 对于经典计量模型，我们的基本假设有： 假设 对于解释变量的所有观测值，随机误差项有相同的方差。 当前第1页\共有42页\编于星期五\9点 此时可得： 在存在异方差的情况下： 因此，估计结果无偏，但不是有效的（随机误差项方差变大）。 当前第2页\共有42页\编于星期五\9点 误差项存在异方差：U的方差-协方差矩阵Var(u)主对角线上的元素不相等 。 当前第3页\共有42页\编于星期五\9点 异方差是违背了球型扰动项假设的一种情形。在存在异方差的情况下： （1）OLS 估计量依然是无偏、一致且渐近正态的。 （2）估计量方差Var(b|X) 的表达式不再是σ2(X’X)?1，因为Var(ε|X) ≠σ2I。 （3）Gauss-Markov 定理不再成立，即OLS不再是最佳线性无偏估计（BLUE）。 当前第4页\共有42页\编于星期五\9点 一般截面数据容易产生异方差 而时间序列数据容易产生自相关 当前第