讲座课件PPP（政府和社会资本合作模式）操作实务暨案例分析.pptVIP

五、PPP的融资〔续〕 1、PPP融资的定义〔续〕 融资方是PPP工程的重要参与方之一。PPP工程的融资方通常有商业银行、出口信贷机构、多边金融机构〔如世界银行、亚洲开发银行等〕以及非银行金融机构〔如投资基金〕等。通常可以由一两家银行或机构，也可以由多家银行或机构组成银团对工程提供贷款融资，这主要取决于具体工程的规模和融资需求 * 五、PPP的融资〔续〕 1、PPP融资的定义〔续〕 从广义上讲，融资合同可能包括工程公司与贷款方签订的工程贷款合同、担保人就工程贷款与贷款方签订的担保合同、政府与贷款方和工程公司签订的直接协议等多个合同。其中，最主要的融资合同是工程贷款合同 由于采用PPP模式的工程融资金额较大，通常工程公司会作为借款人与国际银团、国际性金融机构或国内金融机构等签订工程贷款合同。一般来讲，工程贷款合同中约定的主要条款包括：陈述与保证、先决条件、归还贷款、贷款金额与利息、担保与保障、抵销、违约、适用法律与争议解决等 * 五、PPP的融资〔续〕 1、PPP融资的定义〔续〕 同时，为了保证贷款的平安性，贷款人往往要求工程公司以其股权、财产或其他权益作为抵押或质押，或由其母公司提供某种形式的担保或由政府提供某种承诺。根据PPP模式工程的不同特点，工程贷款合同中约定的具体条款也会不同 * 五、PPP的融资〔续〕 * 2、PPP的融资渠道 PPP的融资渠道主要有股权融资