中国企业短期融资券定价相关问题研究——基于信用利差视角的开题报告.docxVIP

中国企业短期融资券定价相关问题研究——基于信用利差视角的开题报告

研究背景：

短期融资券是指在一年内到期的公司债券，是企业进行短期融资的重要工具。目前，中国短期融资券市场已初步建立，市场规模不断扩大，但在定价方面仍存在争议。传统方法主要采用利率模型对短期融资券进行定价，但该方法过于简单，无法充分反映企业信用风险，因此需要探讨其他更加精准的短期融资券定价方法。

研究内容：

本研究将基于信用利差视角，探讨中国企业短期融资券的定价问题。具体内容如下：

1.梳理短期融资券的定价方法及现状，探究传统利率模型的不足之处；

2.分析信用利差的含义及计算方法，并将其引入短期融资券定价模型中；

3.基于中国企业短期融资券市场的实际情况，选取一些典型企业，通过对其信用利差进行测算，验证信用利差对短期融资券定价的影响；

4.对比分析传统利率模型和信用利差模型的优缺点，并提出相应的建议和改进方案。

研究意义：

通过本研究可以更加准确地反映中国企业短期融资券的信用风险，提高短期融资券市场的透明度和有效性。此外，本研究也可为企业在发行短期融资券时提供一种更加准确的定价方法，从而降低融资成本。同时，该研究也可为国内外金融市场从传统利率模型向信用利差模型的转变提供借鉴。