期货行业行业运作规则制度培训.pptx

2024-01-18汇报人：XX期货行业行业运作规则制度培训

期货市场概述期货行业运作规则期货公司业务流程及操作规范投资者适当性管理要求监管政策解读及案例分析期货从业人员职业道德与行为规范contents目录

期货市场概述01

期货市场通过公开、透明、高效的竞价机制，形成具有真实性、预期性、连续性和权威性的价格信息。价格发现期货市场为生产经营者提供规避价格风险的手段，通过套期保值操作，可以锁定生产成本或预期利润。套期保值期货市场吸引大量投机者和套利者参与，他们承担价格风险，提供市场流动性，并促进价格发现功能的实现。投机与套利期货市场定义与功能

期货交易品种及合约商品期货以实物商品为标的物的期货合约，如农产品、金属、能源等。金融期货以金融产品或金融指标为标的物的期货合约，如债券、股票指数、外汇等。期货合约要素包括交易品种、交易单位、报价单位、最小变动价位、每日价格波动限制、合约交割月份、交易时间等。

全球期货市场发展迅速，交易品种不断创新，市场规模持续扩大。主要国际期货交易所包括芝加哥商业交易所（CME）、洲际交易所（ICE）等。国际期货市场中国期货市场经过多年发展，已形成较为完善的市场体系。主要期货交易所包括上海期货交易所（SHFE）、大连商品交易所（DCE）和郑州商品交易所（CZCE）等。近年来，中国期货市场国际化步伐加快，推出多个国际化品种，吸引境外投资者参与。国内期货市场国内外期货市场发展现状

期货行业运作规则02

交易品种与合约01期货交易品种丰富，包括农产品、金属、能源、化工、金融等，每种品种都有相应的合约，规定了交易单位、报价单位、最小变动价位、每日价格最大波动限制等。交易时间与场所02期货交易通常在交易所内进行，交易时间一般为周一至周五，每天上午9:00至11:30，下午1:30至3:00，夜盘交易时间则根据品种不同而有所差异。交易方式与指令03期货交易采用电子化交易方式，投资者通过期货公司或自己直接在交易所下单。交易指令包括限价指令、市价指令、止损指令等。交易规则与制度

结算机构与方式期货交易的结算由交易所指定的结算机构负责，采用每日无负债结算制度，即每日交易结束后，交易所按当日结算价对会员结算所有合约的盈亏、保证金及手续费等费用。保证金制度期货交易实行保证金制度，投资者需按照合约价值的一定比例缴纳保证金，用于结算和保证履约。保证金比例根据品种和交易所规定而有所不同。追加保证金与强制平仓当投资者保证金不足时，需及时追加保证金。若投资者未能在规定时间内补足保证金，交易所将对其持仓实施强制平仓，以控制风险。结算规则与制度

监管机构与职责期货市场的监管机构主要包括中国证券监督管理委员会（简称证监会）及其派出机构。证监会负责制定期货市场的监管规则和政策，监督和管理期货市场运行。监管措施与手段监管机构采取多种措施和手段对期货市场进行监管，包括制定和执行相关法律法规、规章和规范性文件；对期货交易所、期货公司及其从业人员实施行政许可和监督管理；开展现场检查和非现场监管等。风险管理与防范监管机构高度重视期货市场的风险管理，通过建立完善的风险管理制度和机制，加强市场风险监测和预警，及时采取风险防范和处置措施，确保期货市场的平稳运行和投资者的合法权益。监管规则与制度

期货公司业务流程及操作规范03

客户服务与沟通期货公司应提供持续、全面的客户服务，包括投资咨询、交易指导、风险提示等，确保客户充分理解期货交易的风险和机会。客户识别与分类期货公司需建立客户识别机制，对客户进行风险承受能力和投资经验评估，确保向合适的客户提供适当的产品和服务。客户投诉处理期货公司应建立客户投诉处理机制，及时响应和处理客户投诉，改进服务质量，提升客户满意度。客户开发与维护流程

风险控制与处置期货公司应采取有效的风险控制措施，如建立止损机制、调整保证金比例等，降低风险敞口，确保公司业务稳健运行。风险报告与监控期货公司应定期生成风险报告，对各类风险进行实时监控和预警，确保公司管理层及时了解风险状况并采取应对措施。风险识别与评估期货公司需建立完善的风险识别与评估体系，对市场风险、信用风险、操作风险等进行全面、准确的识别和评估。风险管理流程及措施

期货公司应设立合规部门，对公司业务进行合规审查和监督，确保公司业务符合法律法规和监管要求。合规审查与监督期货公司应建立完善的内部控制制度，包括业务操作规范、风险管理制度、内部审计制度等，确保公司业务规范、有序运行。内部控制制度建设期货公司应定期进行内部审计和检查，对公司业务进行全面、深入的审查，发现问题及时整改，确保公司业务合规、稳健发展。内部审计与检查合规检查与内部控制

投资者适当性管理要求04

自然人投资者和法人投资者根据投资者身份的不同，期货市场将投资者分为自然人投资者和法人投资者。专业投资者和普通投资者根