公司首次公开发行并上市辅导讲义.pptVIP

IPO的流程图改制设立股份聘请保荐人进行辅导保荐人推荐、报送申请文件证监会受理申请文件预披露有关申请文件证监会初审证监会作出核准或不予核准的决定保荐人推荐、向证券所申请报证监会派出机构备案派出机构出具辅导监管报告接收反响意见，并答复律师会计师评估师就募集资金工程征求发改委意见一、IPO的六大阶段之方案准备阶段123456计划筹备阶段申报材料制作阶段发行审核阶段路演推介阶段询价发行阶段上市阶段寻求监管部门支持应与证监会保持密切的联络与沟通，便于加快工作进程早日召开董事会及股东大会早日召开董事会和股东大会以便早日推进相关工作。在获得全体股东的同意后，尽早确定发行方案提交董事会、股东大会通过中介机构早日进场开展工作中介结构尽早进场工作有助于中介机构提早开展各项准备工作。（注释1）中介机构尽早进场工作，可尽可能多的缩短上市整体工作时间注释1：保荐机构前期尽职调查以及审计等相关工作1、组建上市工作组2、中介机构进行尽职调查“尽职调查〞是指中介机构按照行业公认的业务标准和道德标准，对公司及市场的有关情况及有关文件的真实性、准确性及完整性进行核查和验证，是所有工作的根底。尽职调查将协助公司在市场推介中的定位和估值尽职调查包括业务、财务和法律等多方面内容，是在公司配合下，由承销商、律师及审计师共同完成集中进行的业务及法律尽职调查一般需三周时间在此之后还会有陆续的尽职调查问题，将持续到公司发行结束全面准确了解公司各方面的情况，发现潜在问题，争取在股份公司设立或材料上报前防止或解决这些问题进行财务预测及估值的根底在市场推介过程中帮助公司正确定位律师提出所需法律资料清单券商提出尽职调查问题清单会计师提出审计方案和问题清单公司对问题清单进行分解，相关部门进行答复公司提交相关文件公司提供财务报告和帐簿记录公司形成文本介绍律师对提交的文件进行审查会计、业务人员解答问题核实和查证公司补充遗漏文件公司补充遗漏文件撰写招股说明书出具推荐函律师出具法律意见出具标准无保留审计报告和盈利预测报告3、设立股份发起设立，是指由发起人认购公司应发行的全部股份而设立公司。募集设立，是指由发起人认购公司应发行股份的一局部，其余股份向社会公开募集或者向特定对象募集而设立公司。其他发行行为向社会公开募集募集设立设立方式向特定对象募集－私募（新增）发起设立向不特定对象发行向累计超过二百人的

特定对象发行向累计不超过二百人的

特定对象发行公开发行非公开

发行公司法要求发起设立的条件发起人人数二人以上二百人以下，其中须有半数以上的发起人在中国境内有住所。最低注册资本额五百万元人民币资本制度认缴资本制注册资本为在公司登记机关登记的全体发起人认购的股本总额出资时间出资方式货币及实物、知识产权、土地使用权等可以用货币估价并可以依法转让的非货币财产，但……除外。货币出资金额不得低于注册资本的百分之三十发起设立的程序明确发起人各自在公司设立过程中的权利和义务由发起人承担公司筹办事务，申请公司名称预先核准发起人共同制订公司章程签订发起人协议制定章程缴纳出资/验资选举董/监事会申请设立登记发起人首次缴纳出资后，应中选举董事会和监事会董事会选举董事长、经理(法定代表人)监事会选举监事会主席由董事会向公司登记机关报送公司章程、由依法设定的验资机构出具的验资证明以及法律、行政法规规定的其他文件，申请设立登记。有限责任公司变更为股份第九十六条有限责任公司变更为股份时，折合的实收股本总额不得高于公司净资产额。有限责任公司变更为股份，为增加资本公开发行股份时，应当依法办理。

第九条有限责任公司变更为股份，应当符合本法规定的股份的条件。公司法规定二、IPO的六大阶段之申报材料制作阶段123456计划筹备阶段申报材料制作阶段发行审核阶段路演推介阶段询价发行阶段上市阶段审计报告及审计基准日证监会规定公布的招股书中相关财务资料的时间有效性为6个月，且应包括其审核时间，建议应在和中介机构沟通后谨慎考虑基准日的确定日期。（注释1）鉴于盈利预测并非必备文件，故建议不做盈利预测。相关政府批文由于上报证监会的材料包括其他政府监管机构的文件，而监管部门也需要一定的审核时间。税务局：合法纳税的证明文件。环保局：环保达标的证明文件。发改委：募集资金投资项目备案文件其他相关问题房产、土地等权属证明文件以及专利非专利技术等无形资产的证明文件