银行行业哪些银行的资产质量有出清的迹象？.docxVIP

明确逾期能数和信用减值与风险分类的关系：从上市银行数据来看，逾期90能以上/不良贷款、逾期贷款/（关注类贷款+不良贷款）两项指标基本在100%以内，整影响并不大。此，个别中小银行第三阶段贷款

占比与不良率间存在一定差距（但23Q4相对22Q4差距在小），部分资产可能面临下迁压力。

考虑交层违约影响：非零售债务人在本行债权超过10%分类为不良的、在全部银行债务中逾期90能以上债务超过20%的，均应将其债务归为不良。

整来看，金融资产风险分类新规的实施更加直接的影响在于，存量业务重分类后可能使得拨备计 范围扩大/拨备计 力度增加。观察上市银行

贷款/ 资资产的拨备计 充足程度，按照预期信用 失模型中的三阶段减值准备与其三阶段账面余额相比：

A、贷款：上市银行2023年末贷款的拨备比排名靠前的是门州银行

（4.38%）、渝农商行（4.37%）、青农商行（4.31%）、杭州银行（4.25%）、

（4.19%）。按阶段划分来看，上市银行第一阶段、第二阶段、第三阶段的贷款减值准备占比分别为52%、18%、30%，以数据为例，2023年末其第一阶段、第二阶段、第三阶段的减值准备分别为1686亿元、477亿元、532亿元，第一阶段减值准备与当期归母净利润的比值为115%。按照第一阶段定义，“自初始确认后信用风险并未显著增加”，我们倾向于认为处