电气设备行业光伏花语第28期：光伏供给侧近期发生了哪些变化？.docx

目录

变化一：政策持续加码 4

变化二：市场化出清加速 6

变化三：进入壁垒提高 7

风险提示 12

图表目录

图1：电解铝产能控制政策不断演进、强化 6

图2：晶科能源官网宣布TOPCon专利授权 9

图3：晶科能源子公司上饶新源越动科技发展有限公司转让给天合、晶澳部分电池专利 10

表1：座谈会提出相关建议 4

表2：《水泥玻璃行业产能置换实施办法》2021版与2024版（征求意见稿）对比 5

表3：近期光伏行业供给出清仍在提速 6

表4：《光伏制造行业规范条件（2021年本）》对光伏各环节产品均提出要求 7

表5：光伏产业链数智化与知识产权发展研讨会上，多家企业和行业专家针对知识产权保护发表了见解和看法 8

表6：近年光伏领域国内专利侵权诉讼案件逐渐增多 9

表7：2023年底，电池组件企业的研发投入、研发人员数量、已获得专利数量对比 11

请阅读最后评级说明和重要声明 3/14

变化一：政策持续加码

月以来，光伏产业密集发布政策文件或组织相关会议，反映决策层高度重视当前行业供需矛盾：

1）5月17日工信部电子信息司在北京组织召开光伏行业高质量发展座谈会，充分收集了产业对供给约束的建议，包括提升技术指标、打击低于成本价格、规范地方招商引资政策等，充分发挥《光伏制造行业规范条件》作用；

2）5月23日山东济南召开企业和专家座谈会，会议上警告能源投资超载，称对新能源的过度投资将适得其反；

3）5月30日国务院发布《2024—2025年节能降碳行动方案》，合理布局硅、锂、镁等行业新增产能，新建多晶硅、锂电池正负极项目能效须达到行业先进水平，正式文件首次提出。

表1：座谈会提出相关建议

序号 建议

序号 建议

充分发挥政府作用，优化政策对产能建设的指导作用，提升关键技术指标；

规范管理地方政府的招商引资政策；

建立有效的知识产权保护措施；

鼓励行业兼并重组；

加强对于低于成本价格销售恶性竞争的打击力度；

保障国内光伏市场稳定增长，转变低价中标局面

资料来源：中国光伏行业协会，

本周，供给侧政策持续加码：

1）6月18日，工信部发布《水泥玻璃行业产能置换实施办法（2024年本）（征求意见稿）》。我们认为该《办法》表明光伏玻璃供给管理趋严方向明确，光伏玻璃或将重回产能置换体系。政策管束下供需有望优于预期，且产能规模大的龙头企业优势将扩大。具体来看：

a）较2021年7月版本，本次征求意见稿删除了“光伏压延玻璃项目可不制定产能置换方案”表述。2021年7月版本考虑行业需求旺盛，允许了光伏玻璃可不遵循其他玻璃的产能置换规则，而是通过听证会的方式新建，放宽了建设条件。本次删除上述表述，表明光伏玻璃“特权”取消，未来供给管控趋严明确，不排除参照平板玻璃执行严格产能置换。

b）2021年7月版本中明确提出“光伏玻璃产能”不能用于产能置换（即享受了不置换的“特权”，就不能享受指标转让的红利）。本次《办法》修订为“未开展产能置换的光伏压延玻璃生产线产能”不能用于产能置换，即开展了产能置换的光伏玻璃产能可以用于置换转让。新《办法》通过指标转让红利引导新建项目进行产能置换。

c）文件还明确了光伏玻璃的产能置换比例，按照平板玻璃规定执行。我们认为竟然鼓励进行光伏玻璃产能置换，甚至未来可能要跟平板玻璃一样执行产能置换，《办法》新增了光伏玻璃的置换规则，奠定执行基础。

表2：《水泥玻璃行业产能置换实施办法》2021版与2024版（征求意见稿）对比

相关表述

相关表述 2021年7月 2024年6月

是否纳入产能置换体系？

能否用于产能置换？

置换比例？

第四条光伏压延玻璃项目可不制定产能置换方案，但要

建立产能风险预警机制，规定新建项目由省级工业和信息化主管部门委托全国性的行业组织或中介机构召开听证会第七条存在下列情形之一的，不能用于产能置换：...

（四）光伏压延玻璃产能

第十一条产能置换比例：位于国家规定的大气污染防治重点区域实施产能置换的平板玻璃建设项目，产能置换比例不低于1.25:1；位于非大气污染防治重点区域的水泥熟料和平板玻璃建设项目，产能置换比例不低于1:1

第十条（二）光伏压延玻璃项目可通过产能置换予以建设

第五条存在下列情形之一的，不能用于产能置换：...

（五）未开展产能置换的光伏压延玻璃生产线产能

第十条（一）平板玻璃产能置换比例：位于国家规定的大气污染防治重点区域和非大气污染防治重点区域实施平板玻璃产能置换建设项目置换比例分别不低于1.25:1和1:1，产能置换比例按建设地点区域界定

资料来源：工信部，数字水泥网，

2）6月20日下午，国家能源局新能源和可再生