2023中国养老金调研 拥抱老龄化时代 -保险机构参与中国养老保障的整合式探索.pdfVIP

麦肯锡中国养老金调研报告

拥抱老龄化时代：

保险机构参与中国养

老保障的整合式探索

2023年8月

目录

ii

序言

01

一、麦肯锡中国养老金调研核心洞察

15

二、对保险行业的启示

19

三、关于麦肯锡中国养老金调研

22

结语

拥抱老龄化时代：保险机构参与中国养老保障的整合式探索i

序言

中国人口老龄化正以前所未有的速度发展，预计到2027年，中国将从一个“老龄化”社

1

会快速转变为一个“老龄”社会，这一变化用时仅25年。相比之下，法国经历这一转变

用了115年，美国为69年，英国则为45年。

在国内人口加速老龄化、经济复苏乏力和宏观经济不确定性增加等多重挑战下，我国

养老事业正呈现出家庭功能弱化、养老服务支付渠道不足、农村养老服务种类少且供

2

给短缺、城市养老服务结构失衡等诸多问题。

而解决这些问题离不开政府、市场和社会的通力合作。随着收入更高的新一代老年人

步入老龄阶段，我国老年人的平均消费能力将进一步提高，预计未来老年人的养老支

付能力将随着养老需求不断增长而快速提升。

因此，市场多元主体应积极参与这一进程，通过与各行各业的有机融合，激发市场活

力。纵观各类市场主体，我们发现横跨保险、健康、养老、资管等经营资质的大保险行

业，在助力居民积累养老财富、发挥长期资金优势以及构建康养产业链方面拥有难以

替代的独特价值与优势。

1根据联合国的划分标准，当一国60岁及以上人口比例超过10%或者65岁及以上人口比例超过7%，则认为该

国进入“老龄化”社会；当这两个指标翻番（即60岁及以上人口比例超过20%或65岁及以上人口比例超过14%）

的时候，则认为该国进入“老龄”社会，也可以说是“中度老龄化”社会。

2复旦大学老龄研究院联合《21世纪经济报道》发布的《“中国式”养老发展趋势报告》。

ii拥抱老龄化时代：保险机构参与中国养老保障的整合式探索

拥抱老龄化时代：保险机构参与中国养老保障的整合式探索iii

iv拥抱老龄化时代：保险机构参与中国养老保障的整合式探索

1

麦肯锡中国养老

金调研核心洞察

经过本次调研，我们发现居民的养

老退休愿望很美好，但现实却略显

“骨感”，金融机构需要从全业务模

块出发，以“客群驱动”模式助力国

内居民完成从“知”到“行”的跨越。

拥抱老龄化时代：保险机构参与中国养老保障的整合式探索1

（一）愿望美好：居民对退休时的财务状况普遍期待较高，有70%的受访者希望

达到与退休前相当的生活水平，并愿意拿出较高比例收入作为退休养老储备。

根据调研的整体反馈，我们发现受访者对退休时的财务状况期待值普遍较高。就衡

3

量居民退休前后生活保障水平差异的通用指标“养老金替代率”而言，约有70%的受

访者“希望退休后继续保持与退休前相当的生活水平”，同时也愿意拿出相当比例的收

入（目前收入的20%以上）作为未来养老退休的财务储备（见图1）。

图1

图1

居民对退休时的财务状况普遍期待较高，约70%受访者希望达到与退休