存款与借入款管理.pptVIP

再贴现：指经营票据贴现业务的商业银行将其买入的未到期的贴现汇票向中央银行再次申请贴现，也称间接贷款。商业银行向央行借款主要有两种形式：再贷款、再贴现。再贷款：是中央银行向商业银行的信用放款，也称直接贷款；4．向中央银行借款在市场经济发达的国家中，再贴现是商业银行向中央银行借款的主要渠道；在商业信用不太发达，商业票据不太普及的国家，则主要采取再贷款的形式。商业银行向中央银行的借款只能用于调节头寸，补充储备不足和资产的应急调整，而不能用于贷款和证券投资。020103向中央银行借款01向中央银行借款，一般情况下按期限划分为：02年度性借款：用于解决商业银行因经济合理增长而引起的年度性资金不足。其期限为1年到2年。03季度性借款：主要解决商业银行资金先支后收或存款季节性下降、贷款季节性上升等因素引起的暂时资金不足，其期限为1个月到4个月。04日拆性借款：主要解决商业银行因汇划款项未达等因素造成的临时性资金短缺，其期限为10天到20天。回购协议回购协议通常是隔夜回购，但也可以是较长时期。回购协议：指商业银行在出售证券等金融资产时签订协议，约定在一定期限后按约定价格购回所卖证券，以获得即时可用资金的交易方式，实际上是一种用出售金融资产的形式取得短期资金的行为。目前，中国金融市场的情况是证券回购协议主要用于商业银行向央行的借款；贷款回购协议在商业银行之间交易。回购协议交易方式一般有两种：一种是交易双方同意按相同的价格出售和回购，回购时其金额为本金加双方约定的利息金额；另一种是把回购价格定得高于原出售价格，其差额就是即时资金提供者的收益。回购协议发行短期金融债券大面额定期存单是其主要形式。欧洲货币市场（又称为离岸金融市场或境外金融市场）欧洲货币市场是指银行在欧洲货币市场借入欧洲美元或其他国家货币的融资行为。在欧洲货币市场上，可以不受利率管制，在税收及存款方面的要求也较宽松，还可以逃避一些国家金融法规的管制。03020501046．其他短期借入负债的来源渠道西方国家的商业银行在欧洲货币市场上借入短期负债的方式，主要是通过吸引固定利率的定期存款；商业银行还可以在欧洲货币市场上出售商业银行承兑汇票、银行承兑票据等来筹集短期资金，或者直接向其他银行借入短期款项。其他短期借入负债的来源渠道银行的易变存款与四种短期货币市场借入资金（同业拆借、贴现借款、回购协议、欧洲美元）合称为易变负债（volatileliabilities）。这类负债对市场状况的变化极为敏感，当利率及其它重要经济变量出现不利于银行的波动时，这类资金极易流失，从而给银行的负债管理造成较严重的影响。商业银行借入资金的渠道发行债券所筹的资金不用缴纳法定准备金。金融债券其次，债券的高利率和流动性相结合，对客户有较强的吸引力，有利于银行提高筹资的数量和速度；首先，金融债券面向社会筹资，筹资范围广泛。最后，发行金融债券作为商业银行长期资金的主要途径，使银行能根据资金运用的项目需要，有针对性地筹集长期资金，使资金来源和资金运用在期限上保持对称。6.2.2长期借入负债与存款相比，金融债券的局限性：01金融债券发行的数量利率、期限都受到管理当局有关规定的严格限制，银行筹资的自主性不强。02金融债券除利率较高外，还要承担相应的发行费用，筹资成本较高，受银行成本负担能力的制约。03债券的流动性受市场发达程度的制约，在金融市场不够发达和完善的发展中国家，金融债券种类少，发行数量也远远小于发达国家。04金融债券的分类金融债券有资本性金融债券、一般性金融债券和国际金融债券之分。1．资本性金融债券商业银行为了弥补资本金的不足而发行的资本性债券，是一种介于存款负债和股票资本之间的债券，这种债券在《巴塞尔协议》中被统称为附属资本或次级长期债务。它对银行收益和资产分配的优先权，也同样是介于存款负债和股票资本之间，在银行存款和其他负债之后，而在普通股和优先股之前。可转换债券A担保债券和信用债券B按照债券是否有担保，可分为担保债券和信用债券。C担保债券包括：D有第三方担保的债券E以发行者本身的财产作抵押的抵押担保债券。F信用债券：又称为无担保债券，是完全以发行银行的信用作保证发行的债券。2．一般性金融债券1固定利率债券和浮动利率债券2固定利率债券：是指在债券期限内利率固定不变，持券人到期收回本金，定期取得固定利息的一种债券。3浮动利率债券：是指在期限内，根据事先约定的时间间隔，按某种选定的市场利率进行利率调整的债券。4银行发行浮动利率债券，可在市场利率下降时减少资金成本；5投资者购买浮动利率债券可避免因市场利率上升而导致的利息收