【培训课件】财务报表分析讲解.ppt

财务报表分析讲解

课程导言

财务报表的作用决策依据财务报表为企业管理者、投资者、债权人等利益相关者提供重要的决策依据。通过分析财务报表，可以了解企业的经营状况、财务状况和现金流量状况，为投资决策、融资决策、经营决策等提供可靠的信息支撑。业绩评价财务报表是企业业绩评价的重要工具。通过分析财务报表，可以评价企业的盈利能力、偿债能力、营运能力等，为企业绩效考核和激励机制提供依据。风险控制

资产负债表

资产负债表的结构资产资产是指企业拥有或控制的、预期会给企业带来未来经济利益的资源。负债负债是指企业过去的交易或事项形成的、预期会导致经济利益流出企业的现时义务。股东权益

资产的分类1流动资产流动资产是指预计将在一年或一个营业周期内变现、出售或耗用的资产，例如现金、应收账款、存货等。非流动资产

流动资产现金企业持有的现金及现金等价物，包括银行存款、库存现金等，是企业最直接的支付手段。短期投资企业持有期限在一年内，且具有较高流动性的投资，例如短期债券、股票等。应收账款企业销售商品或提供服务后，应向客户收取的款项，反映了企业经营过程中的应收款项状况。存货企业用于销售的商品，以及生产经营过程中处于加工、制作、待售状态的材料、在产品、产成品等。

非流动资产包括长期持有、用于生产经营的资产，例如厂房、机器设备、土地、无形资产等。这些资产的流动性较低，通常不会在一年内变现。非流动资产通常反映企业的长期投资能力和生产经营能力。非流动资产的价值会随着时间的推移而贬值，需要进行折旧或摊销。

负债的分类流动负债流动负债是指一年内到期的债务，例如短期借款、应付账款、预收款项等。这些负债通常用于企业日常经营活动，并在短期内偿还。非流动负债非流动负债是指一年后到期的债务，例如长期借款、应付债券、长期应付款等。这些负债通常用于企业长期投资或固定资产购置，并在较长时间内偿还。

流动负债流动负债是指一年内到期的债务，例如短期借款、应付账款、应付工资等。它反映了企业短期偿债能力。流动负债的增加会降低企业的短期偿债能力，但也会增加企业的资金流动性，有利于企业经营发展。分析流动负债时，要关注其构成、变化趋势、偿还能力等因素，以评估企业的财务状况和经营风险。

非流动负债长期借款企业从银行或其他金融机构借入的期限在一年以上的借款，例如公司债券、银行贷款等。应付债券企业向投资者发行债券所产生的债务，通常具有固定的利息支付和到期偿还期限。递延所得税负债企业因暂时性差异而产生的未来需要支付的所得税，例如加速折旧法导致的暂时性差异。其他非流动负债除上述以外的其他非流动负债，例如长期租赁付款、长期应付职工薪酬等。

股东权益实收资本指公司股东实际缴付的资本金，是公司注册资本的一部分，反映股东对公司的投资额。资本公积指企业在经营过程中产生的除净利润以外的盈余积累，包括资本溢价、股权转让收益等。盈余公积指公司从历年累计的净利润中提取的部分利润，用于弥补亏损、扩大生产经营或转增资本。未分配利润指公司历年累计的净利润中尚未分配的部分，反映公司可供股东分配的利润。

资产负债表指标分析资产负债表指标分析能够帮助投资者、债权人等了解企业的财务状况，评估其偿债能力、盈利能力和经营效率，并进行投资决策、信贷决策等。流动比率流动资产/流动负债，反映企业短期偿债能力。速动比率（流动资产-存货）/流动负债，反映企业短期偿债能力，剔除存货的影响。现金比率（货币资金+短期投资）/流动负债，反映企业短期偿债能力，仅考虑现金和短期投资。资产负债率总负债/总资产，反映企业负债水平，越高表示风险越高。

流动比率流动比率是指流动资产总额与流动负债总额的比率，反映企业短期偿债能力。1比率流动资产/流动负债1.5理想值一般认为，流动比率在1.5-2.0之间比较理想。1.0警戒线低于1.0则可能出现短期偿债风险。0.5风险低于0.5则短期偿债能力较弱。流动比率越高，说明企业短期偿债能力越强，但过高的流动比率也可能意味着企业资金利用效率低下，需要分析具体原因。

速动比率速动比率是一个重要的财务指标，反映公司偿还短期债务的能力。它代表公司在不影响正常经营的情况下，能用流动资产偿还流动负债的倍数。

现金比率定义现金比率=现金及现金等价物/流动负债意义衡量企业用现金及现金等价物偿还短期债务的能力，反映企业短期偿债能力的强弱。理想值一般认为现金比率在0.2以上为理想水平。影响因素企业现金持有量、短期债务规模、经营活动现金流入量等因素。

资产负债率资产负债率是衡量公司偿债能力的一个重要指标，它表示公司负债总额占资产总额的比例。资产负债率越高，说明公司负债水平越高，偿债风险也越高。

收益表

收益表结构营业收入公司在一定时期内销售商品、提供劳务或处置资产等活动所产生的经济利益的总和，主要包括主营业务收入和其他业务收入。营业成本与取得营业