量化经典国债期交货易风险管理.pptxVIP

国债期货交易风险管理;目录一、为什么要重视风险管理二;一、为什么要重视风险管理李森判;一、为什么要重视风险管理例子二;1995年中国国债期货327事;上面三个例子背后的原因都不尽相;期货本质上是一种风险管理工具，;一、为什么要重视风险管理1双向;期货市场由于保证金制度，具有一;操作风险流动性风险市场风险强行;合规风险违规违约风险的情况：不;市场风险市场风险指的是价格风险;流动性风险01它是指不能迅速的;操作风险操作风险主要是指投资人;二、国债期货交易的主要风险强行;国债期货的定价公式01大体来看;利率外汇占款经济增长短期资金供;三、市场风险管理—到期收益率风;三、市场风险管理—到期收益率风;三、市场风险管理—到期收益率风;三、市场风险管理—到期收益率风;三、市场风险管理—到期收益率风;三、市场风险管理—到期收益率风;三、市场风险管理—到期收益率风;三、市场风险管理—到期收益率风;三、市场风险管理—到期收益率风;三、市场风险管理—到期收益率风;三、市场风险管理—到期收益率风;三、市场风险管理—到期收益率风;三、市场风险管理—到期收益率风;三、市场风险管理—到期收益率风;三、市场风险管理—到期收益率风;三、市场风险管理经验的资金管理;经验的资金管理原则：等份金额模;01经验的资金管理原则：风险百;三、市场风险管理经验的资金管理;投资者需要考虑在一个合适的风险;三、市场风险管理技术分析方法通;市场风险管理国债期货1312合;三、市场风险管理—回购利率风险;三、市场风险管理—回购利率风险;根据回购利率与国债到期收益率的;三、市场风险管理—回购利率国债;三、市场风险管理—回购利率回购;三、市场风险管理—回购利率回购;三、市场风险管理—回购利率风险;必须按照要求和时间进行交割；持;0102中金所规避，交割方面如;银行、保险等机构投资者的参与需;流动性风险5年期国债期货合约与;流动性风险5年期国债期货合约与;01应尽量选择交易量比较大的近;流动性风险5年期国债期货合约日;操作风险管理操作风险管理的要诀;五、期货投资者的10条通病通病;防范方法：绝不在停板处开反向仓;这是投资者的一种通病，“症状”;防范方法：顺势而为；绝不测顶测;很多投资者就是犟脾气，做错了从;病六、逆势抢反弹01抢反弹可;通病七、频繁“全天候”操作很;通病八、把握不好进出场时机赚钱;不能否认期货市场中有主力，但无;1很多投资者一定有这样的经历：;六、国债期货风险管理制度-*;设立涨跌停板制度的意义（一）每;期货模拟价格及日涨跌幅-*;期货模拟价格的日涨跌幅分布图;（二）最低交易保证金-*-;最低交易保证金-*--*;最低交易保证金-*--*;交割期间保证金-*-境外成;交割期间保证金设定-*-逐;（三）国债期货梯度限仓标准根据;七、期货经营机构的风险控制出入;（1）开户环节开户审批合适的投;（2）出入金环节确认资金调拨人;（3）交易环节追保及强平人工报;（4）结算环节logo交易结算;（5）销户环节结算单确认签字办;谢谢！