“被套住了才开始研究”，买“新三金”理财的年轻人赚到钱了吗？.docxVIP

“被套住了才开始研究”，买“新三金”理财的年轻人赚到钱了吗？一、低利率时代下的理财转向：年轻人从“存款躺平”到“新三金”配置2025年，国内存款市场的变化深刻影响着年轻群体的理财选择——当活期存款利率降至“0.05%”的“0字头”，当多家银行“告别”五年期高息定期存款，当1年期定存利率跌破1%，曾被视为“绝对安全”的银行存款，不再是年轻人的“唯一选项”。取而代之的，是由货币基金、债券基金、黄金基金（或黄金ETF）组成的“新三金”组合，成为90后、00后中流行的“稳健理财新方案”。央行2025年10月金融统计数据揭开了这一趋势：当月住户存款减少1.34万亿元，非银行业金融机构存款增加1.85万亿元——这一“一减一增”的背后，是年轻人对“资产重新配置”的主动探索。“存定期的利率太低，锁期又长；买股票基金又怕亏，‘新三金’刚好平衡了收益和风险。”90后王天硕的话，说出了很多年轻人的心声：他将2025年到期的3万元三年期定期存款转出，其中1.5万元买了货币基金（备用金），1万元买了短债基金，5000元定投黄金ETF，“这半年下来，收益比定期多了近400元，而且想用的时候能随时取。”二、“新三金”是什么？年轻人的“安全感组合”所谓“新三金”，并非传统婚嫁中的金饰，而是针对普通投资者设计的“低波动、高触达”组合：货币基金（如余额宝）作为“流动性底仓”，满足日常开销和应急需求；债券基金（尤其是短债、中短债基金）作为“收益担当”，追求3%-5%的稳健年化收益；黄金基金/ETF作为“抗通胀工具”，对冲货币贬值风险。这种组合的灵感，来自国际通行的“永久投资组合”——通过持有低相关性资产，分散单一资产的波动风险。“以前是结婚买‘三金’，现在先给??买‘新三金’，兜里有底气比什么都强。”社交平台上的调侃，折射出年轻人对“新三金”的认知：这不是高净值人群的专属，而是普通人能轻松上手的理财工具。第三方平台数据印证了其普及度：截至2025年4月底，有937万90后、00后在支付宝上配齐“新三金”；豆瓣“丧心病狂攒钱小组”的投票中，“配置新三金”与“攒余额宝”“存银行”并列成为年轻人三大主流选择。三、赚到钱了吗？“平稳小赚”是主流，“被套”多因“盲目跟风”“被套住了才开始研究”——这是部分年轻人接触“新三金”的真实写照，但更多人收获的是“平稳小赚”的结果。2025年6月，95后张明（化名）在社交平台分享：自己用3年时间通过“新三金”攒够了两套婚嫁金——货币基金覆盖日常开销，短债基金每月“赚零花”（约200-300元），黄金基金在2024年下半年金价上涨时博取了约8%的收益，“整体年化收益约4%，比定期高2个百分点，而且没像买股票基金那样‘过山车’。”蚂蚁财富2025年中期报告显示，配置“新三金”的年轻用户中，近70%实现正收益，其中30%的用户年化收益在3%-5%之间，高于同期1年期定期存款利率（约0.8%）。“‘新三金’的核心是‘不把鸡蛋放在一个篮子里’。”全国青联常委、中国金融学会常务理事杨赫分析，货币基金、债券基金、黄金的相关性低：当2025年二季度债基因政策调整小幅回调时，黄金ETF因通胀预期上涨，抵消了部分亏损；而货币基金的流动性，让年轻人在需要用钱时不会“被动割肉”。不过，“被套”的情况也时有发生。某券商理财顾问举例：2025年11月，一位00后用户看到黄金涨得好，一口气买了3万元黄金ETF，结果12月金价下跌2%，他恐慌卖出，亏了500多元；还有用户在债基净值回调时急着赎回，反而导致亏损。“‘新三金’不是‘无风险’，而是‘低风险’。”该顾问提醒，“需要长期持有才能见效，临时上车或频繁操作，反而容易‘被套’。”四、理性配置是关键：“新三金”不是“万能药”“年轻人选择‘新三金’，是理财理念的升级——从‘追求高收益’转向‘追求收益与风险的平衡’。”杨赫表示，但需避免“盲目跟风”：“每个人的风险承受能力不同，比如刚工作的年轻人可以多配一点黄金基金（30%），而准备结婚的年轻人，应该把更多钱放在货币基金（50%）和短债基金（40%）里。”理财经理给出具体配置建议：“433原则”——40%货币基金（备用金）、30%债券基金（稳健收益）、30%黄金基金（抗通胀）；或根据自身情况调整：风险承受能力低的人，可将债券基金比例提高到50%，黄金基金降到20%；风险承受能力高的人，可适当增加黄金基金比例（至40%）。此外，需警惕“伪新三金”陷阱：部分平台将高风险的股票基金包装成“新三金”的一部分，误导年轻人买入。“真正的‘新三金’是低波动、高流动性的组合，不会包含股票基金这类高风险资产。”某国有银行理财经理强调。五、结语：“新三金”是起点，不是终点从“存银行”到“配三金”，年轻人的理财选择，折射出低利率时代的资产配置趋势——不再追求“一夜暴富”，而是通过多元配置实现“