2026年保荐代表人胜任能力考试（投资银行业务能力）历年参考题库含答案详解.docxVIP

2026年保荐代表人胜任能力考试（投资银行业务能力）历年参考题库含答案详解

一、单项选择题

下列各题只有一个正确答案，请选出最恰当的选项（共20题）

1、根据《首次公开发行股票并上市管理办法》，保荐机构对发行人最近三年财务报表的审计由谁负责？A.会计师事务所B.保荐代表人C.发行人董事会D.独立董事

2、保荐代表人核查内控缺陷时，应如何处理？A.立即终止项目B.书面报告缺陷C.要求整改后继续D.忽略非重大问题

B.书面报告缺陷

A.立即终止项目

C.要求整改后继续

D.忽略非重大问题

3、根据《证券发行与承销管理办法》，IPO项目保荐代表人需对发行人最近三年财务报表进行核查，若发现财务数据存在重大异常且无法合理解释，应如何处理？

A.直接向证监会提交说明文件

B.要求发行人补充披露并重新审计

C.提请保荐机构内部复核后终止项目

D.必须出具无保留意见

4、保荐代表人对发行人关联交易进行核查时，若关联交易金额占合并报表净资产比例超过______%，需特别关注交易定价公允性。

A.10%

B.15%

C.20%

D.25%

5、IPO审核流程中，预披露更新通常在哪个阶段进行？

A.上市前20个交易日

B.发审委会议召开前5个工作日

C.初审反馈后10个工作日内

D.尽职调查报告签署后

6、保荐代表人对发行人历史沿革核查时，发现其设立时存在______情形，需启动专项调查。

A.股东人数不足3人

B.法定代表人变更未披露

C.实缴资本未达认缴额50%

D.住所与注册地不一致

7、保荐代表人独立性要求中，与发行人存在以下哪种情形即违反规定？

A.持有发行人1%股份

B.授予发行人贷款额度

C.兼任关联企业高级职务

D.参与发行人核心业务决策

8、IPO项目尽职调查中，若发行人最近一年营业收入增长率低于______%，需重点核查原因。

A.10%

B.15%

C.20%

D.25%

9、保荐机构对发行人持续督导期间，若发现______重大违规行为，应立即终止督导并报告证监会。

A.会计准则变更

B.股东会决议被否决

C.财务造假

D.涉及重大诉讼

10、保荐代表人核查发行人内部控制时，若发现______风险未有效控制，应提请发行人整改。

A.采购流程缺失

B.财务审批超权限

C.关联方资金往来

D.员工社保缴纳异常

11、IPO项目现场检查中，保荐代表人需对发行人最近三年资产进行核查，若发现______情形应重点说明。

A.存货周转率下降

B.应收账款账龄超90天

C.固定资产闲置超1年

D.在建工程结转成本异常

12、保荐机构对发行人持续督导期间，若发现______重大事项需及时向证监会报备。

A.实控人变更

B.债券发行

C.重大资产重组

D.环保处罚

13、根据《证券发行与承销管理办法》，首次公开发行股票的网上申购冻结期限为多少个自然日？

A.3

B.5

C.7

D.10

14、在IPO财务核查中，对关联方交易异常的核查重点应包括哪些？（多选题，但按单选形式呈现）

A.交易价格公允性

B.交易动机真实性

C.交易流程合规性

D.交易背景合理性

15、关于可转换公司债券的赎回条款，以下哪项表述正确？

A.赎回价格等于面值加年化4%的利息

B.赎回价格=面值+自发行日起至赎回日止的年化3%利息

C.赎回价格=面值+自发行日起至赎回日止的年化5%利息

D.赎回价格=面值+当期应计利息

16、在IPO现场检查中，保荐机构应重点核查哪些文件？（多选题，单选形式）

A.股东大会决议

B.审计报告

C.关联交易说明

D.环境报告

17、关于重大资产重组的市盈率计算，以下哪项正确？

A.扣非后净利润+重组对价

B.扣非后净利润×市盈率+重组对价

C.扣非后净利润×市盈率

D.扣非后净利润+重组对价×市盈率

18、IPO招股书中管理层讨论与分析章节应包含哪些内容？（多选题，单选形式）

A.财务数据趋势分析

B.行业竞争格局

C.风险应对措施

D.资产负债结构优化

19、关于优先股发行条件，以下哪项正确？

A.上市公司最近三年净利润为正

B.同一股票类别发行股份总数不得超过总股本的50%

C.优先股期限不得少于5年

D.优先股利率不得高于普通股股利率

20、IPO项目现场检查中，保荐机构应重点核查哪些人员？（多选题，单选形式）

A.审计项目经理

B.财务负责人

C.法务专员

D.出纳会计

二、多项选择题

下列各题有多个正确答案，请选出所有正确选项（共10题）

21、保荐代表人履行尽职调查时，需重点关注哪些风险？

A.市场风险

B.政策风险

C.合规风险

D.操作风险

22、IPO注册制下，保荐