我国央行数字货币的应用前景及问题探究.pdfVIP

我国央行数字货币的应用前景及问题探

究

摘要：我国央行数字货币是经国务院批准计划发行，由央行发行的，具有价

值特征的数字支付工具，具备了无限法偿性、双离线支付、无需银行账户、支持

匿名支付等特点，但当前的数字货币既缺乏相应的底层运作规范，也缺乏对相应

的监管机制，所以我国央行数字货币面临着流通安全性、影响金融体系运行等方

面的挑战，但总体而言，我国央行数字货币拥有良好的应用前景。

关键词：数字货币；应用前景；中央人民银行

一、我国央行数字货币的内涵与特点

中央银行数字货币（Centralbankdigitalcurrencies，简称CBDC）。中

国版中央银行数字货币又称数字货币电子支付（DigitalCurrency（数字货币），

ElectronicPayment（电子支付），对应的英文缩写为DC/EP），是由中国人民

银行发行，由指定运营机构参与运营并向公众兑换，以广义账户体系为基础，具

有价值特征和法偿性数字支付工具。

央行数字货币与虚拟货币、现金、线上支付手段既有联系也有区别，其突出

特征主要有以下几点：

1、无限法偿性

央行数字货币信用背书来源于国家，其代表了具有同等法偿能力的人民币，

在使用人民币的地方任何人不得拒收央行数字货币。

2、双离线支付

目前已有的线上支付手段，例如“微信”、“支付宝”、“手机银行”等完

全依赖于网络。如果消费者手机没有网络，就无法利用线上支付手段完成交易。

而央行数字货币支持双向离线支付与交易，即便付款方与收款方均属于离线状态

依然可以完成交易，便捷性更高。

3、无需银行账户

通过“微信”、“支付宝”、“手机银行”交易之前，都要绑定消费者的一

个银行账户。每一次支付背后，其实是电子支付方式从消费者的银行账户中实时

扣款，再去执行相关交易。但央行数字货币无需申请银行账户，只需注册属于自

己的数字钱包即可。

4.结算主体为中国人民银行

“微信”、“支付宝”、“手机银行”等支付方式结算主体为商业银行，央

行数字货币的结算主体是中国人民银行（央行）。

二、央行数字货币的应用前景

（一）降低货币发行与流通的成本

纸钞防伪能力都很强，但愈发强大的防伪功能，势必要加大纸币的铸造成本。

同时纸币在流通一段时间后，会因损耗一部分退出流通领域，这些都会导致纸钞

的发行成本越来越高。央行数字货币利用大数据、区块链、云计算等技术，实现

了云储存、云交易、云消费。由于只是一串数字代码，省去印刷、转运、保存、

销毁无用货币的过程，减少了货币发行过程中的人力物力消耗，并且央行数字货

币不易损毁、丢失，消费者可以自由使用账户中的数字货币进行消费，更加安全

[1]

便捷，降低了货币流通和回收的成本。

（二）满足匿名支付的需求，保护用户隐私

传统互联网支付、银行卡支付都是跟银行体系紧紧绑定在一起，无法满足匿

名的需求。央行数字货币依据实名程度分级开放交易额度，认证度低的可以小额

交易，认证度高的额度放宽，分级管理实现一定程度的匿名交易，可以保障普通

用户的隐私。

（三）有利于提高货币政策的精确性和有效性

央行数字货币发行将使货币创造、记账、流动等数据实时采集成为可能，为

货币投放、货币政策的制定与实施提供有益的参考，并且为经济调控提供有益的

手段。数字货币正式投入使用后，央行可以根据所需，采集不同频率、不同机构

真实完整的实时交易信息，从而可以更准确、更灵活地选择和运用货币政策工具。

同时，扁平化的发行和流通机制，让货币持有人对央行的政策更加敏感，优化货

币政策传导路径，提升货币政策的有效性。

此外，数字货币还具有保护国家货币主权与法币地位；便于储存、回笼、防

伪、使用；有利于消除现金非法交易、反洗钱活动；打破零利率下限等优势。

三、央行数字货币面临的挑战

数字货币使用方便、交易便捷，但是面临复杂的金融环境与社会环境，仍面

临一些挑战。

（一）技术实现存在问题

一方面当前技术水平，还难以实现对海量的货币实时数据采集、监控和分析，

也难以开展高效精准的可编程的操作；另一方面黑客可能利用软件漏洞发起网络

攻击，造成数据、隐私的泄露，甚至影对整个数字货币系统造成巨大冲击，货币