2025年CFA(特许金融分析师)全球投资市场试题及答案.docx

2025年CFA(特许金融分析师)全球投资市场试题及答案

一、道德与专业准则

1.某CFA持证人作为某对冲基金经理，管理高净值客户账户。其所在公司为拓展业务，与某新兴科技公司签订协议，若该经理推荐客户投资该科技公司的IPO，可获得该公司1%的股权作为奖励。该经理未向客户披露此利益冲突，直接将部分客户资金投入该IPO。根据CFA协会《职业行为准则》，该经理的行为违反了哪些条款？

答案：违反了“利益冲突的披露（StandardVI(A)DisclosureofConflicts）”和“对客户的忠诚（StandardIII(A)Loyalty,Prudence,andCar