华侨大学《期货期权》2025-2026学年期末试卷.docxVIP

华侨大学《期货期权》2025-2026学年期末试卷

一、单项选择题（本大题共10小题，每小题2分，共20分）

1.期货合约的价格发现功能主要通过以下哪个机制实现？（）

A.投机者的交易行为B.套期保值者的交易行为C.信息披露的透明度D.监管机构的干预

2.期权的时间价值主要受哪些因素影响？（）

A.标的资产价格波动率B.期权到期时间C.无风险利率D.以上都是

3.以下哪种策略适用于预期市场价格将大幅波动，但方向不确定的情况？（）

A.多头看涨期权B.空头看跌期权C.跨式策略D.牛市价差策略

4.期货市场的保证金制度主要目的是什么？（）

A.降低交易成本B.防止市场操纵C.规避系统性风险D.提高市场流动性

5.以下哪种金融工具属于衍生品？（）

A.普通股票B.债券C.期货合约D.大额存单

6.期权的时间价值在期权到期日会变为多少？（）

A.零B.正数C.负数D.不确定

7.以下哪种策略适用于预期市场价格将小幅上涨的情况？（）

A.空头看涨期权B.多头看跌期权C.牛市价差策略D.空头看跌期权

8.期货市场的每日无负债结算制度主要目的是什么？（）

A.降低交易风险B.提高市场透明度C.规避系统性风险D.提高市场流动性

9.以下哪种金融工具的杠杆效应最强？（）