2026年量化金融证书(CQF)考试题库（附答案和详细解析）（0727）.docxVIP

量化金融证书(CQF)

一、单项选择题（共10题，每题1分，共10分）

假设标的资产价格服从几何布朗运动dSt=μStdt+σStdWt，其中Wt为标准布朗运动，根据伊藤引理，lnSt的微分形式为以下哪一项？A.dlnS

对于无股息欧式看涨期权，当标的资产价格恰好等于行权价格时，其Delta值最接近以下哪个数值？A.0B.0.5C.1D.-0.5答案：B解析：平值欧式看涨期权的Delta在剩余到期时间不为0的场景下近似等于0.5。A是深度虚值看涨期权的Delta特征，C是深度实值看涨期权的Delta特征，D是平值欧式看跌期权的Delta特征，均不符合平值看涨的Delta