2026年金融风险管理师（FRM）考试题库（附答案和详细解析）（0801）.docxVIP

金融风险管理师（FRM）

一、单项选择题（共10题，每题1分，共10分）1.根据CAPM模型，衡量单项资产系统性风险的核心指标是以下哪一项？A.资产收益率的总波动率B.资产的贝塔系数C.资产与市场组合的协方差D.资产的夏普比率答案：B解析：FRM大纲明确贝塔系数是CAPM框架下衡量单项资产系统性风险的核心指标，等于资产与市场组合的协方差除以市场组合方差。A选项总波动率衡量的是总风险，包含非系统性风险；C选项协方差是贝塔的计算要素而非直接衡量系统性风险的标准化指标；D选项夏普比率是风险调整后收益指标，不对应风险本身的计量。2.以下关于风险价值（VaR）的表述，符合FR