证券从业资格《证券市场基础知识》魏伟 全书精讲 第七章 证券中介机构.pdfVIP

第七章 证券中介机构 第一节 证券公司概述 证券公司是指依照《公司法》和《证券法》设立的经营证券业务的有限责任公 司或者股份有限公司。在我国，设立证券公司必须经国务院证券监督管理机构审查 批准。世界各国对证券公司的划分和称呼不尽相同，美国的通俗称谓是投资银行， 英国则称商人银行。以德国为代表的一些国家实行银行业与证券业混业经营，通常 由银行设立公司从事证券业务经营。日本等一些国家和我国一样，将专营证券业务 的金融机构称为证券公司。 一、我国证券公司的发展历程 1984年，工商银行上海信托投资公司代理发行公司股票；1986年，沈阳信托投 资公司和工商银行上海信托投资公司率先开始办理柜台交易业务；1987年，我国第 一家专业性证券公司—深圳特区证券公司成立；1988年，国债柜台交易正式启动。 1990年12月19日和1991年7月3日，上海、深圳证券交易所先后正式营业。 1991年8月中国证券业协会成立。 1998年年底，我国《证券法》出台。依据《证券法》的规定，国务院证券监督 管理机构，即中国证监会，依法对全国证券市场实行集中统一的监督管理，并实行 证券业和保险业、银行业、信托业分业经营、分业管理。 经过三年的综合治理，主要取得了三大成果：一是证券公司历史遗留风险彻底 化解；二是证券公司监管法规制度逐步完善；三是监管队伍得到了全面锻炼。 具体成果体现在以下几个方面：第一，有效化解了历史遗留风险。第二，平稳 处置了一批高风险公司。第三，集中改革完善了一批基础性制度。第四，进一步健 全了法规体系和监管机制。第五，积极推进了证券公司的业务创新。 2006年1月1日新修订的《证券法》实施，进一步完善了证券公司设立制度，对 股东特别是大股东的资格作出规定；对证券公司实行按业务分类监管，不再将证券 公司分为综合类和经纪类；建立以净资本为核心的监管指标体系；确立证券公司高 级管理人员任职资格管理制度；增加了对证券公司及其股东、董事、监事、高级管 理人员的监管措施，明确了法律责任。 截至2010年12月底，我国共有证券公司107家，证券公司资产的总规模和收入水 平都迈上了新台阶。 二、证券公司的设立 《证券法》还规定，我国证券公司的组织形式为有限责任公司或股份有限公司， 不得采取合伙及其他非法人组织形式。 （一）公司的设立条件： 1、有符合法律、行政法规规定的公司章程 2、主要股东具有持续盈利能力，信誉良好，最近3年无重大违法违规记录，净 资产不低于人民币2亿元。 3、有符合《证券法》规定的注册资本。 4、董事、监事、高级管理人员具备任职资格，从业人员具有证券从业资格。 5、有完善的风险管理与内部控制制度。 6、有合格的经营场所和业务设施。 7、法律、行政法规规定的和经国务院批准的国务院证券监督管理机构规定的其 他条件。 （二）注册资本要求 《证券法》将证券公司的注册资本最低限额与证券公司从事的业务种类直接挂 钩，分为5000万元、1亿元和5亿元三个标准。 1、证券工资经营证券经纪、证券投资咨询和与证券交易、证券投资活动有关的 财务顾问业务中的一项和数项的，注册资本最低限额为人民币5000万元。 2、证券公司经营证券承销与保荐、证券自营、证券资产管理和其他证券业务中 的任何一项的，注册资本最低限额为人民币1亿元。 3、证券公司经营证券承销与保荐、证券自营、证券资产管理和其他证券业务中 的任何两项以上的，注册资本最低限额为人民币5亿元。 （三）设立以及重要事项变更审批要求 我国证券公司的设立实行审批制。 1、行政审批程序。证券监督管理机构应当自受理证券公司设立申请之日起6个 月内，依照法定条件和法定程序并根据审慎监管原则进行审查，作出批准或者不予 批准的书面决定，并通知申请人；不予批准的，应当说明理由。 证券公司应当自领取营业执照之日起15日内，向证券监督管理机构申请经营证 券业务许可证。 2、重要事项变更审批要求。证券公司设立、收购或者撤销分支机构，变更业 务范围或者注册资本，变更持有5%以上股权的股东、实际控制人，变更公司章程中 的重要条款，合并、分立、变更公司形式，停业、解散、破产，必须经证券监督管 理机构批准。 按照2011年3月1日正式生效的《关于授权派出机构审核部分证券机构行政许可 事项的决定》经中国证监会授权的派出机构，依法对辖区证券公司下列行政许可事 项进行审核。证券公司变更公司章程重要条