国际保险业发展趋势.pptVIP

为中国保险公司介绍国际保险业现状及发展趋势 John Young 路伟国际律师事务所 伦敦代表处 高级合伙人 基本情况 保险业基本上由地方经营 风险具有区域性 某些情况下，市场也具有地方性 权力掌握在风险评估者手中 过于主动推销保险的公司实力较弱 保险经营者首先关心自身利益 成功的利益驱动保险代理人和公司合资伙伴 保险经纪人很快能发现保险公司的弱点 大公司不一定总是好公司 在本国经营成功的大公司不必然在其他地方经营成功 大公司的小型子公司只能算作另一家小公司 大公司仅在需要时走出国门 －－ 而一旦走出国门，就会太过心急而不能证实他们能够取得成功 市场管制放宽的方面如下： 市场准入 取消对保单条款及费率的控制 不断提高开放度 目前存在商业方面的障碍而不是法律方面的障碍 因此，竞争也在不断升级 经验不足的保险公司面临生存风险 行业现状及发展趋势（2） 日益加强规制的方面如下： 偿付能力的规制加强 国际上加强公司治理和高层管理人员个人责任 更注重合规方面的审查 保险集团的全球规制 监管机关更加积极审查、干预和处罚 行业现状及发展趋势（3） 1989年以来各发达国家都有保险公司破产 “趋向资产安全性高”的公司将导致： 对小公司持怀疑态度 国际再保险市场的并购情况 并不是每一个国家都有国际化意图，如：德国 正在全球化，但是，没有达到预想的程度 上述规则的实际影响 寿险 其他个人险 商业险 再保险 国际寿险 寿险很少走向国际化 税收的影响 投保人对外国保险商持怀疑态度 举例 —— 美国/英国合并；安保集团（AMP） 少数例外： 特别专项保险（伤残险 - 日本UNUM集团) 国情基本相同的邻国（加拿大/美国；澳大利亚/新西兰） 新兴市场 业内主要公司的复杂合并 其他个人险产品的保险公司 情况与寿险相似 缺乏活力 欧盟统一市场在这一保险领域的失败 商业险-有利的方面 大部分国家对国际商业险开放 通常由经纪人安排保险业务 保险标的额加大: 员工需求减少 更多地使用代理机构 迅速扩张的可能性 商业险-不利的方面 该领域竞争激烈 大部分国家已有许多具有经验的保险公司 尤其面临上述风险的威胁： 权力掌握在风险评估者手中 过于主动推销保险的公司实力较弱 保险经营者首先关心自身利益 保险公司失败的实例 伦敦自1989以来50多家公司破产 大部分为外资公司 其他国家和地区 – 包括澳大利亚、比利时、百慕大、法国、日本、荷兰、挪威、俄罗斯、瑞典和美国。 日本的经历非常具有启发意义 如何走向国际化？ 确实谨慎合并（法国安盛 AXA） 战略性合伙目标明确（伦敦劳合社保险的历史性成功) 进入密切相关的市场（美国/加拿大） 进入不太成熟的市场（日本保险业现进入亚太地区和俄罗斯市场) 适应海外市场（以日本为例） 日本保险公司进入英国的情况 日本保险公司在本国市场饱和后于70年代进入英国市场 早期进入的公司通过代理开拓业务 对市场了解不够，对核保人监控不足 不可避免地面临低风险和”长尾”责任 退出而只承保日本公司的海外业务 – 当前经营状况不错，但需依赖许多忠诚的保户 什么促使日本保险业进行国际扩张？ 日本保险公司近期扩大国际业务——精选案例 中国保险业观察 市场大、发展迅速 20年来每年以30%的速度增长 2004年保费达520亿美元 预计未来10-15年内每年以10%的速度增长 对外资保险公司开放 合资企业/外商独资企业 直接投资 海外上市 不需要立即走向国际市场 中国保险业预测 近期至中期目标锁定国内市场 中期配合中国公司扩大海外业务 外国保险公司在中国的投资增加 中国保险公司国际再保险业务增加 中国保险公司对外国资产的投入增加 在较长期间内，中国保险公司将积极寻求在国外市场发展 * 行业现状及发展趋势（1） 日本国内市场很大（约占全球保险市场的16%），但是，市场发展饱和，只有在日本国外才有发展机会。 4910亿美元 1.4% 2003-2008（预计） 4580亿美元 -1.1% 1999-2003 价值 (期末) 年复合增长率 期间 2004年11月与中国平安保险公司合作 2005年8月进入俄罗斯市场 日本财产保险公司 2004年其中国办公室扩大两倍 千禧控股 2005年6月其子公司东京海上国际在伦敦计划启动全球业务 － 勇气？ 在中国与中国人保(中国人民财产保险股份有限公司)设立合资企业，从事非寿险业务 东京海上火灾保险公司 2005年收购英杰华公司非寿险亚洲业务 重点放在中国和印度的业务扩大 2005年7月进入俄罗斯市场 三井住友海上火灾保险公司 近期海外投资活动 日本保险公司