2015年注会《财管》知识点总结：财务报表分析.doc

2010年注会《财管》知识点总结：财务报表分析(2)2010年注册会计师《财务成本管理》科目第二章 财务报表分析 　　一、财务报表分析的意义 目的　 财务报表分析的目的是将财务报表数据转换为有用的信息，帮助报表使用人改善决策。　 体系　 财务报表分析体系由以下四个部分组成：经营战略分析、会计分析、财务分析和前景分析。本章主要讨论财务分析的有关内容。　 意义　 与其他分析相比，财务分析即是过去财务活动的总结，又是未来财务预测的前提，在财务管理循环中起着承上启下的重要作用。　 使用者　 权益投资者；债权人；治理层和管理层；政府；注册会计师；供应商；客户；员工。　 一般步骤　 （1）明确分析目的；（2）收集有关信息；（3）根据分析目的重新组织整理；（4）深入研究各部分的特殊本质；（5）进一步研究各部分的相互关系；（6）解释结果，提供决策有用信息。　 原则　 （1）全面性原则；（2）客观性原则；（3）相关性原则；（4）可比性原则；（5）灵活性原则。　 　　二、财管报表分析的方法 　　财管报表分析的方法，主要包括趋势分析法、比率分析法和因素分析法。 　　（一）趋势分析法 含义　 趋势分析法又称水平分析法，是将两期或连续数期财务报告中相同指标进行对比，确定其增减变动的方向、数额和幅度，来说明企业财务状况或经营成果和现金流量变动趋势的一种方法。　 分析方式　 具体运用有三种方式：重要财务指标的比较、财务报表的比较、财务报表项目构成的比较。　 优点　 简便、直观　 应注意的问题　 （1）用于对比的不同时期（或不同企业）的指标，在计算口径上必须一致。（2）剔除偶发性项目的影响，使用分析的数据反映正常的经营状况。（3）运用例外原则，重点分析某项有显著变动的指标，研究其变动原因，以采取对策，趋利避害。　 　　（二）比率分析法 含义　 是通过计算各种比率指标来确定经济活动变动程度的分析方法。　 类型　 构成比率　 构成比率=某个组成部分数值/总体数值*100%，又称结构比率，反映了部分与总体的关系。如：企业资产中流动资产、固定资产、无形资产占资产总额的百分比（即资产构成比率）　 效率比率　 效率比率=所得/所费*100%，反映了投入与产出关系。如：将利润项目与营业成本、营业收入、资本金等项目加以对比，可计算出成本利润率、营业净利率和资本金利润率等利润率指标。　 相关比率　 相关比率=某一指标/另一相关指标*100%，反映有关经济活动的相互关系，分子与分母是相关而有不同的项目加以对比。如：资产负债率、流动比率等　 优点　 计算简便，计算结果比较容易判断；不仅可以在不同规模企业间比较，而且也能在一定程度上超越行业间的差别进行比较。　 应注意的问题　 （1）对比项目的相关性；（2）对比口径的一致性。　 　　（三）因素分析法 含义　 是依据财务指标与其驱动因素之间的关系，从数量上确定各因素对指标影响程度的一种方法。　 具体分析方法　 连环替代法　 设某一分析指标R是由相互联系的A、B、C三个因素相乘得到，报告期（实际）指标和基期（计划）指标为：　　报告期（实际）指标R1＝A1×B1×C1　　基期（计划）指标R0＝A0×B0×C0在测定各因素变动对指标R的影响程度时可按顺序进行：　　基期（计划）指标R0＝A0×B0×C0 （1）　　第一次替代 A1×B0×C0 （2）　　第二次替代 A1×B1×C0 （3）　　第三次替代 R1＝A1×B1×C1 （4）　　（2）－（1）→A变动对R的影响　　（3）－（2）→B变动对R的影响　　（4）－（3）→C变动对R的影响　　把各因素变动综合起来，总影响：△R＝R1－R0 差额分析法　 用下面公式直接计算各因素变动对R的影响：　　（A1－A0）×B0×C0 → A变动对R的影响　　A1×（B1－B0）×C0 →B变动对R的影响　　A1×B1×（C1－C0）→C变动对R的影响　 注意的问题　 差额分析法是连环替代法的一种简化形式，两种方法得出来的结论是一致的。采用时，就注意以下问题：（1） 因素分解的关联性（2） 因素替代的顺序性（3） 顺序替代的连环性（4） 计算结果的假定性　 　　三、财务比率分析 　　（一）短期偿债能力比率 短期偿债能力比率　 净营动资本　 净营运资本＝流动资产—流动负债＝长期资本—长期资产（非流动资产）　 净营运资本配置比率　 营运资本配置比率＝营运资本/流动资产＝（流动资产—流动负债）/流动资产＝1—1/流动比率　 流动比率　 流动比率＝流动资产/流动负债　 速动比率　 货币资金、交易性金融资产和各种应收、预付款项称为速动资产速动比率=速动资产/流动负责　 现金比率　 现金比率=（