建信安心保本混合型证券投资基金2014年第4季度报告.doc

建信安心保本混合型证券投资基金2014年第4季度报告 2014年12月31日基金管理人：基金托管人：送出日期：2015年1月22日 重要提示 基金托管人中国民生银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2015年1月20日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。 本报告中财务资料未经审计。 本报告期自2014年10月1日起至12月31日止。 基金主代码 000270 交易代码 000270 基金运作方式 契约型开放式 基金合同生效日 2013年9月3日565,085,256.61份风险收益特征 主要财务指标和基金净值表现 主要财务指标 2014年10月1日2014年12月31日1.本期已实现收益 66,221,984.35 2.本期利润 72,477,805.853.加权平均基金份额本期利润 0.11304.期末基金资产净值 681,741,844.735.期末基金份额净值1.206 1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动损益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动损益。 2、所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。 基金净值表现 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 净值增长率标准差② 业绩比较基准收益率③ 业绩比较基准收益率标准差④ ①－③ ②－④ 过去三个月10.44% 0.49% 1.06% 0.01% 9.38% 0.48% 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较 本报告期，本基金的投资组合比例符合基金合同的要求。 管理人报告 基金经理（或基金经理小组）简介 任本基金的基金经理期限 证券从业年限 说明 任职日期 离任日期 钟敬棣投资管理部副总监、本基金的基金经理2013年9月3日- 9 特许金融分析师（CFA），硕士，加拿大籍华人。 1995年7月毕业于南开大学金融系，获经济学学士学位，2004年5月毕业于加拿大不列颠哥伦比亚大学，获工商管理硕士学位。曾先后任职于广东发展银行珠海分行、深圳发展银行珠海分行、嘉实基金管理有限公司等，从事外汇交易、信贷、债券研究及投资组合管理等工作。2008年5月加入建信基金管理公司，2009年6月2日至2011年5月11日任建信收益增强债券型证券投资基金基金经理；2008年8月15日起任建信稳定增利债券型证券投资基金基金经理；2011年12月13日起任建信2013年9月3日起任建信安心保本混合型证券投资基金基金经理。 本报告期内，本基金管理人不存在损害基金份额持有人利益的行为。基金管理人勤勉尽责地为基金份额持有人谋求利益，严格遵守《证券法》、《证券投资基金法》、其他有关法律法规的规定和《建信安心保本混合型证券投资基金基金合同》的规定。 公平交易专项说明 公平交易制度的执行情况 异常交易行为的专项说明 5％的情况。本报告期，未发现本基金存在异常交易行为。 报告期内基金投资策略和运作分析 宏观经济方面，四季度经济延续了三季度的弱势。PMI指数由9月51.1下降到12月50.1，工业增加值由9月份8%一直下降到11月份的7.2%，PPI、CPI同比增速均有所下滑。 四季度国际金融市场出现较大动荡，布伦特原油价格由9月底的90多美元/桶下降到当前50多美元/桶的水平，卢布大幅贬值，包括油价在内的大宗商品价格暴跌是 四季度货币政策总体宽松。10月央行将公开市场正回购利率下调10BP，并且向银行实行了定向宽松的措施。11月份央行降息。12月份央行对贷存比统计口径进行了修改，扩大了计入存款的项目， 总体上增加了银行可用贷款额度，有利于银行信用的派生。 IPO和年底资金面的影响，另一方面则是由于12月初中证登出台了企业债回购资格标准的限定，造成了收益率的大幅度上行。城投债方面，政府出台了包括“43号 股票和转债市场在四季度表现都非常好。 本基金在四季度较大幅度地增加了股票的配置，取得了不错的收益。由于原来杠杆较高，为增加基金操作的灵活性，本基金在四季度适当降低了信用债的配置。 10.44%，波动率0.49%，业绩比较基准收益率1.06%，波动率0.01%。2015年一季度，我们预计保增长的措施可能会继续出台，贷款将保持不低的增速，虽然其结构和质量有待商榷。 IPO和春节等时点的冲击，资金利率波动较大。 投资组合报告 报告期末基金资产组合情况 项目 金额（元） 占基金总资产的比例（%） 1