博时策略精选与期货套利双赢理财策划书-市场中 性.pdfVIP

博时策略精选与期货套利双赢理财产品策划书 策略精选与期货套利双赢 理财产品策划书 —— 2010 年 —— 博时基金管理有限公司 二零一零年十二月 内部资料 请勿外传 特别提示  本报告的版权归博时基金管理有限公司 （简称博时基金）所有，未获得博时基 博时策略精选与期货套利双赢理财产品策划书 金事先书面授权，任何人不得对本报告内容进行任何形式的发布和复制。  本报告含有机密信息，未经博时基金书面授权，不得转发、复制、披露报告中 关于产品方案等机密信息。博时基金保留因机密信息泄漏而采取合法手段追究 责任的权利。  本报告中所有涉及产品收益率及概率分布的模拟测算，是基于组合中各类金融 投资品种的长期风险收益特征予以的静态模拟测算，没有考虑后续投资对组合 收益率的动态影响，模拟测算结果并不构成在某选定时间段内的实际投资结果。  在任何情况下，本报告中的信息或所表达的意见并不构成实际投资结果，博时 基金不就本报告中的任何内容做出任何形式的担保。  投资有风险，投资人须谨慎选择。 - 2 - 博时策略精选与期货套利双赢理财产品策划书 目 录 一、 产品基本要素 4 二、 投资管理 4 三、 投资收益说明 7 四、 产品风险 8 附 拟任基金经理简历： 9 - 3 - 博时策略精选与期货套利双赢理财产品策划书 一、 产品基本要素 (一) 产品名称 策略精选与期货套利双赢理财产品 (二) 存续期限 1年 (三) 预期收益 方案 预期 预期 特点 投资期限 名称 收益 波动方差 策略精选与 收益适中、风险小 20% 9% 1年 期货套利 (四) 风险收益特征 收益适中、风险小、流动性较好 (五) 投资范围 发行上市的A股股票（含权证）、固定收益类证券、证券投资基金、货币市场金融工 具、股指期货及政策、法规允许投资的其他金融工具。本计划的资金还将投资于新股申购。 本计划以沪深股票和沪深300股指期货合约作为主要投资对象，投资于沪深上市公司 股票的资产占总资产的比例不低于60%。 (六) 投资比例 对上市股票(含权证)、股票型证券投资基金的投资比例为资产净值的60% －100%，产 品贝塔控制在从-10%到+10%的范围内。 (七) 业绩比较基准 一年期定期存款比例+3% 二、 投资管理 (一) 投资理念 本计划属于市场对冲策略产品，即同时持有股票的多头和期货合约的空头, 并通过调 整空头头寸对冲一定比例的多头系统性风险,以使投资组合对整个市场变动的风险暴露减 - 4 - 博时策略精选与期货套利双赢理财产品策划书 小,然后通过个股的选择来获利。由于对冲策略的操作方法灵活多变,可以运用市场上大量 的衍生工具,所以可以有效地降低风险。历史