ID371-商业银行不动产抵押价值类型选择探究.docVIP

商业银行不动产抵押价值类型选择研究 张文锋 [摘要] 不动产抵押是商业银行一种重要的信用风险缓释工具，加强抵押品的价值认定管理对商业银行风险控制具有重要作用，而价值类型是抵押资产价值评估的基础。目前抵押价值类型主要有三种不同观点：市场价值类型、抵押贷款价值类型和清算价值类型。本文重点对上述三种观点进行界定和区分，明确了商业银行不动产抵押价值类型选择原则，指出当前适合商业银行风险管理要求的抵押价值类型应为市场价值类型。最后，就商业银行抵押价值评估风险管理提出了几点建议。 [关键词] 风险管理；抵押价值类型；抵押贷款价值；清算价值；市场价值 1.引言 担保品是商业银行融资业务中一种重要的信用风险缓释（credit risk mitgation）工具，在商业银行信贷决策和风险管理中具有基础性的作用。我国商业银行已陆续开展对担保品，尤其对不动产抵押的系统管理，并开始相关抵押风险的计量模型研究。但商业银行内部和评估业界对抵押价值评估中的一些核心问题尚存有很大的争议，尤其对抵押价值类型的界定持有不同的观点，这不可避免的导致了外部中介评估机构之间、评估机构与商业银行之间及商业银行内部在评估方法的选用和参数的选择等方面不统一和不规范，评估价值认定中蕴含一定的操作风险和道德风险；而且商业银行将评估结果作为风险计量的基础数据来源，有可能导致模型风险和最终风险计量结果的不可比性，从而给商业银行债权的安