中国商业银行的间业务创新研究.pdfVIP

摘 要 国外商业银行中间业务的大规模兴起，源于20世纪70年代的金融自由化和金融创 新。其后，随着金融市场、信息技术、金融理论的深入发展，在监管法规变革、市场竞 争加剧、科学技术进步等因素的共同作用下，社会融资方式开始发生变化，原先必须依 赖银行的客户，可以在非银行金融机构的帮助下，采用大规模证券化融资方式获取资金。 银行不再是经济活动中惟一的融资中介。商业票据、债券的大量出现，挤占了银行的传 统信贷市场，对企业和个人客户来说，银行在融资活动中不再是最终贷款人，而是信贷 资产向市场标准化证券资产转变的过渡环节，非银行金融机构开始大量介入商业银行原 有的业务领域。以资本充足率为核心的金融监管，促使商业银行调整风险偏好，大力发 展低风险业务。金融竞争日益激烈，迫使商业银行不断加快产品创新、服务创新和技术 创新，增强综合服务能力。商业银行经营环境的变化，导致银行提供的金融资产比例不 断下降，传统银行融资市场日渐狭小，从另一方面也激活了银行扩充业务范围、进入其 他业务领域、主动随着金融环境变化调整业务内涵的愿望，促进了中间业务等新兴业务 的发展以及利润来源的多样化。自进入20世纪80年代以来，西方商业银行的中间业务 以惊人的速度迅猛发展，无论是业务总量还是利润贡献都超出了传统的存贷款业务，为 商业银行注入了巨大的活力，成为新的竞争核心。 我国商业银行中间业务发展经历了两个阶段。1995年至2000年为存款导向阶段， 发展中间业务的目的主要是为了维护客户关系，稳定和增加存款，相应地，中间业务创 新主要集中在代收代付、委托贷款等业务领域；2000年以后，逐步过渡到收入导向阶段， 以防范风险、增加收入为主要目的，与此相适应，代理保险、投资银行、资产托管等高 收益中间业务成为创新的重点。在短短的数年间，我国商业银行中间业务迅速发展，已 成为各商业银行业务竞争和创新的重要领域。2002年中资商业银行中间业务收入占营业 收入的比重为3.8%，2003年达5.63%， 2004年约为8%左右。1995年到2004年十年间， 工、农、中、建四家国有商业银行境内机构中间业务收入由69亿元增加到389亿元， 年均增长25.6%。 由于经济环境、法律法规、发展战略、信用基础、技术支持、业务人才、产品开发 管理、营销方式、考核奖励机制、内部转移价格制度、非理性竞争等因素的影响，与西 方商业银行发达的中间业务相比,我国商业银行的中间业务无论在规模还是质量等方面 - 3 - 都存在许多问题,主要体现在业务种类差异、业务收入差异、服务水平差异、客户资源 管理差异、中间业务的服务收费差异、中间业务的管理差异等方面，已经严重影响了我 国商业银行的竞争能力。 中间业务与资产业务、负债业务一起被称为现代商业银行业务的三大支柱，中间业 务发展对商业银行现代化和金融现代化极为重要。大力发展中间业务，对加快我国商业 银行现代化改革进程、提高商业银行效益和提高竞争力有重要意义。 我国商业银行应当根据当前的金融创新理论和国外银行的经验，针对自身中间业务 存在的问题，加快金融体制改革，尽快实现混业经营，为商业银行中间业务创新创造条 件，同时建立中间业务创新的约束激励机制，加快人才培养和技术革新的速度，加大中 间业务品种的开发营销力度，从而全面提高我国商业银行开展中间业务的能力，增强我 国商业银行的国际竞争力。 关键词：商业银行 中间业务 创新 - 4 - ABSTRACT Since the financial liberalization and financial innovation in 20 century 70’s, the intermediate business of foreign commercial bank sprang up massively. After that, along with the development of financial market, IT and financial theory, spurred by transformation of supervising regulations, aggravation