商业银行管理复习要点.ppt

计算利率敏感性缺口：利率敏感性资产 -利率敏感性负债 资产敏感性缺口，也叫正缺口。 负债敏感性缺口，也叫负缺口。零缺口。 计算利率变化对银行净利息收入的影响：利率变化 × 资金缺口 正缺口：利率上升银行净利息收入增加，反之则反。 负缺口：利率下降银行净利息收入增加，反之则反。 零缺口：没有影响。 资金缺口管理的问题： 贷款利率与存款利率的变化时间、变化幅度不同。 如何解决？有的银行采取加权利率敏感性缺口方法。 积极的利率敏感性缺口管理对策： 预测利率变动的方向 当预测利率会上升时，扩大正缺口。具体做法：增加利率敏感性资产，减少利率敏感性负债。 当预测利率会下降时，扩大负缺口。具体做法：减少利率敏感性资产，增加利率敏感性负债。 消极的利率敏感性缺口管理对策： 保持零缺口。 正缺口，利率下降时，减少利率敏感性资产，增加利率敏感性负债。 负缺口，利率上升时，增加利率敏感性资产，减少利率敏感性负债。 （2）久期缺口管理：也叫平均期限缺口管理 久期的概念：它是一种用价值与时间加权来度量到期日的方法，考虑了所有盈利资产产生的现金流入和所有与负债相关的现金流出的时间安排。 它是对所有盈利资产产生的现金流入和所有与负债相关的现金流出的时间安排。由于它度量了金融工具的市场价值对利率变化的敏感程度。所以能很好解决利率风险问题。 久期缺口的计算： 加权的资产组合久期-加权的负债组合久期 计算利率变化对银行净值的影响： 资产的 Δp - 负债的Δp 正缺口：利率下降银行净值增加，反之则反。 负缺口：利率上升银行净值增加，反之则反。 积极的久期缺口管理对策： 预测利率变动方向 当预测利率会上升时，扩大负缺口。具体做法：缩短资产的平均期限，延长负债的平均期限。 当预测利率会下降时，扩大正缺口。具体做法：延长资产的平均期限，缩短负债的平均期限。 消极的久期缺口管理对策： 保持零缺口。 正缺口，利率上升时，缩短资产的平均期限，延长负债的平均期限。 负缺口，利率下降时，延长资产的平均期限，缩短负债的平均期限。 久期缺口管理的问题： 各种期限证券的利率变化幅度不同，且变动速度也不同。 利率变化与债券价格变化之间的关系并不是线性的，而是非对称性凸状形。 计算久期的现金流、折现率是预期的，所以存在久期偏差。 提前偿还、违约等导致预期现金流出错。 （3）利用金融衍生工具防范利率风险 通过使用利率互换、利率期货等可以改变利率风险头寸，但不改变资产负债组合。 利率互换： 固定利率与浮动利率的利差大小取决于互换的期限以及采取的参考利率。 采用这一工具实质上是通过购买保险来防范风险，由于要支付保险费，所以无钱可赚。相比较其它方法要比利率互换获得更多收益。 利率期货： 确定表内外的利率风险总额 选择一种期货合约 预测利率变化趋势、利率所处的周期 计算所需要的期货合约数目 【贷款原则】 所谓贷款原则是指银行对贷款人发放贷款的基本准则，是银行和借款人必须共同遵守的行为准则，也是约束银行贷款活动的行为规范。主要遵循安全性、效益性和流动性的原则。 【贷款程序】 接受客户贷款的申请 信贷员对该客户进行信用分析 信贷员写出贷款报告，送交贷款委员会审批 贷款批准后，信贷员对其用以抵押的财产进行检查 贷款双方签署贷款协议等文件 发放贷款 信贷员不间断地监控贷款的使用情况，直至应付饿本息如期偿还 信贷员还要了解贷款客户的其他要求 【贷款协议主要内容】 票据：贷款人、借款人、贷款本金金额、利率、期限、还款方式等 贷款承诺协议：银行承诺在未来一定时期内向借款人提供约定数额的贷款，并收取承诺费。 抵押贷款协议：包括抵押品，银行何时、怎样获得抵押品以收回资金。 限制性协约：通常有肯定性和否定性两种。肯定性协约规定借款人的义务，否定性协约对借款人再未得到银行的许可情况下采取的某些行为进行限制。 保证：用借款人个人财产为贷款做担保，或由第三方为贷款做保证。 违约事项：明确借款人哪些作为或不作为是对贷款协议条款的重大违约。 【信用分析的主要内容】 （1）借款人的资信：品格：客户借款的目的、还款的态度 能力：承担贷款协议责任的能力 现金：产生足够现金流的能力 担保：拥有的净资产或资产的质量 经营环境：客户所从事的行业或所在行业的发展趋势 监管：贷款要符合各方面的要求 （2）贷款协议的内容 （3）对借款人的财产和收入的要求权：当一家银行对借款人的资产拥有的要求权优先于其他银行以及借款人自身的要求权时，则认为该银行的要求权是完善的。 【问题贷款前兆】 问题贷款无法避免 问题贷款可能出现的征兆： （1）市场风险是指宏观经济大环境中某些因素变化引起的不确定性,特别是经济运行周期、财政货币政策和政府的过度干预的影