中期票据推介方案汇总.pptVIP

HK000LY4 中期票据（MTN）推介方案 目 录 认识中期票据 中期票据（Medium Term Note，MTN）的历史 20世纪70年代起源于美国 经监管当局一次注册批准后，在注册期限内连续发行的债券 期限涵盖1年至30年 中期票据正式进入我国银行间债券市场 2008年4月15日，中国人民银行《银行间债券市场非金融企业债务融资工具管理办法》开始实行 中国银行间市场交易商协会颁布相关自律规定，并正式开始接受企业在银行间债券市场发行中期票据的注册 4月15日，交易商协会接受铁道部、中国电信股份有限公司等7家企业中期票据发行注册，注册额度1190亿元，首期发行392亿元，期限3－5年 中期票据的特点 发行主体宽泛化 凡具有法人资格的非金融企业均可发行 发行期限多样化 发行期限目前主推3－5年，弥补了债券市场“期限断档” 募集资金用途自主化 对募集资金用途没有明确限制，既可用于流动资金周转也可用于项目和投资 发行体制市场化 实行银行间市场交易商协会自律管理，发行采用注册制 发行方式灵活化 额度完成注册后2个月内完成首次发行，两年内完成全部额度发行 对中期票据的管理要求 “一办法”——《银行间债券市场非金融企业债务融资工具管理办法》 银行间市场交易商协会对债务融资工具实行自律性管理 “三规则”——《债务融资工具注册规则》《债务融资工具信息披露规则》《债务融资工具中介服务规则》 注