第二章货币信用利息.pptVIP

* * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * 　　五、利率管理与利率市场化 　（三）利率市场化 第二章 货币、信用及利息 第三节 利息与利率 　　利率渐次放开三种途径： 　　（1）规定存款最高利率和贷款最低利率，并不断调整利率的上下限，使之逐步接近市场利率。 　　（2）规定存款利率和贷款利率的浮动范围，并不断扩大浮动幅度，在管制的框架内给金融机构更大的利率确定自主 权，并以此为最终放开利率做好准备。 　　（3）规定金融机构平均资金成本与贷款利率之间的最大利差， 即管住中间（利差），放开两头（存、贷款利率）。 * 五、利率管理与利率市场化 （三）利率市场化 第三节 利息与利率 讨论：我国利率市场化进程方式选择及其原因。 * 　　（1）货币是商品交换发展到一定阶段的产物，是价值形式演变的结果。货币形式的发展则经历了实物货币、金属货币、代用货币和信用货币几个阶段。 第二章 货币、信用及利息 本章小结 　　（2）货币具有价值尺度、流通手段、支付手段、贮藏手段和世界货币五种职能，价值尺度和流通手段是货币的基本职能。 　　（3）货币制度主要包括：货币材料的确定；货币单位的确定；流通中货币种类的确定；对不同种类货币的铸造和发行的管理；对不同种类货币的支付能力的规定，货币发行准备制度等。 　　（4）世界各国所经历的货币制度有：银本位制、金银复本位制、金本位制和不兑现的信用货币制度。我国现行的货币制度是人民币制度，它是一种信用货币制度。 * 　　（5）信用是经济主体在经济活动中的一种以偿还本息为条件的暂时让渡商品或货币的借贷行为，是价值运动的特殊形式。主要的信用形式有商业信用、银行信用、国家信用和消费信用等。 第二章 货币、信用及利息 本章小结 　　（6）利息是借款人支付给贷款人的使用借贷资金的报酬。利率是在一定期限内利息额与借贷资本额的比率。利息的计算方法主要有单利和复利。决定利率水平的因素主要有平均利润率、借贷资金的供求关系、物价水平及中央银行的货币政策等。利率是一个重要的经济杠杆，对经济有着重要的调节作用。 　　（7）我国的利率管理体制总体上看还属于国家集中管理，目前正在积极推进利率市场化，以更好地发挥利率对资源优化配置的作用。 * 复习思考题 　　一、问答题 　　1．叙述货币制度构成要素。 　　2．不兑现的信用货币制度有哪些特点？ 　　3．人民币制度包括哪些内容？ 　　4．如何理解利率对储蓄的替代效应和收入效应？ 第二章 货币、信用及利息 * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * 本世纪之初的那些年，三大评级机构对金融市场结构化产品和金融机构信用做出了过于乐观的评级，导致以美国次级抵押贷款为首的金融衍生品肆意泛滥，造成2008年的全球性金融危机；其次是在欧债危机爆发后，它们又表现得过于悲观，大范围下调欧元区国家主权信用和金融机构信用等级，推高市场融资成本，一定程度上对欧债危机起到了推波助澜作用。 穆迪（Moody）、标准普尔（SP）、惠誉国际（Fitch） * 利息的概念 利息是借款者（受信者）支付给贷款者（授信者）超过借贷本金的价值。 利息是借出资金的报酬或使用资金的代价，是货币资本（使用权）的价格。 第三节 利息与利率 一、利息及其计算方法 （一）利息及利率 * 一、利息及其计算方法 （一）利息及利率 利息是让渡资金的报酬或使用资金的代价。 利率就是利息与本金的比率。 第二章 货币、信用及利息 第三节 利息与利率 利率的表示方法:年利率(%) 、月利率(‰)和日利率(‰0 ) 换算公式是： 年利率÷12=月利率 年利率÷360=日利率 月利率÷30=日利率 月利率×12=年利率 日利率×360=年利率 日利率×30=月利率 * 一、利息及其计算方法 （二）利息的计算方法 1.单利计算法 I=P?r?n （利息公式） S=P(1+r?n) （本利和公式） I－利息 P－本金 r－利率 n－借贷期限 S－本息和 第二章 货币、信用及利息 第三节 利息与利率 例如，一笔期限5年、年利率为6％的10万元贷款。 利息总额为： 100000元×6％× 5=30000元 本利和为： 1000