第十讲保险监管说课.ppt

第十讲 保险监管研究 一、保险市场监管的概述 二、声誉、哈定悲剧与保险监管 三、保险业监管内容与效率 四、保险偿付能力监管 ;一、保险市场监管概述 1、什么是保险市场监管？ 保险市场监管是指在既定的约束条件下，为达到保险监管的某种预期目标，而做出的监管法规、监管组织机构、监管内容、监管方式等方面的制度安排。 2、保险监管需要解决哪些问题？ （1）保险监管的合法性基础是什么？ （2）谁可以获准参加市场竞争？ （3）竞争与消费者保护之间如何平衡？ （4）如何监督保险人的偿付能力？ （5）保险人面临财务困境时应采取什么措施？;（6）保险人无偿付能力时如何对被保险人实施保护？ （7）政府作为保险供应者时，其职能应当是什么？ （8）用什么样的机制来监督监管者？ 3、保险监管的方式 （1）以英国为代表的公示主义。 （2）以荷兰为代表的准则主义。 （3）以美国、德国、中国、日本为代表的实体主义。 ;4、保险市场监管的经济导因 （1）信息不对称。不对称信息和不存在信息导致道德风险，而对保险市场的监管则可以以明确的规则使信息通畅，从而降低道德风险发生概率。 （2）外部性。保险的负外部性包括保险公司破产对社会稳定的不利影响；保险欺诈对社会财产和公民人身的连带损害；保险业危机引起金融业和宏观经济危机的多米诺效应等。为使这些负的外部性的成本内部化，减少此类事件发生，需要加强保险监管。 （3）市场势力（Market power)。保险业垄断会对保险消费者利益造成损害，带来资源配置无效率和生产无效率。因此需要加强监管来减少垄断行为的出现。;5、保险市场监管的成本和局限 成本：人力资本的投入；国家税收的支出；管理机构的投入；管制规则制定与实施；保险监管中的设租与寻租；监管制度的路径依赖。 除了上述成本之外，学者们也提出了与“市场失灵”相对应的“政府失灵”，有两派观点： （1）捕获理论（capture theory)。基本思想是：某产业中的企业希望政府对该行业实施管制，原因在于它们可以通过捕获管制者而使其按照自己的利益行事。我们国家容易被捕获，原因有二：一是主要大保险公司是国有或国有控股的，公司拥有双重职能；二是监管部门官员被委派到保险企业任要职较多。;（2）新经济自由主义论。他们认为支持政府监管的三大理由（管制者追求社会福利最大化、管制者拥有完全信息、管制者具有公信力）都不存在，因此政府监管的没必要的。 ◆从社会福利最大化看，他们认为人们无法确定什么是社会利益？对一个群体有利的事，对另一个群体可能是损害的。再加上政府和政治家并非是社会利益的代表，他们有自己的利益和自己的效用函数。 ◆从完全信息看，他们认为监管者拥有信息远少于市场经营者，因为监管者坐在办公室。 ◆从公信力看，他们列举大量例证来说明政府缺乏公信力。;二、声誉、哈定悲剧和保险监管 1、声誉：保险人把自己与投保人交易过程中的守信状况以“强势信号”通过媒体或民间传播渠道扩散出去，以坚定投保人群体购买保险的信心。这种强势信号就是保险人的信用或者说是整个保险业的声誉。 2、哈定悲剧：也译为公共地悲剧，是由哈定（1968）提出，他在科学杂志上举例说，一群牧民面对公共牧地，每个人都希望多养一些牛以增加自己的收入，而当所有牧民都增加养牛数量后，牧地会因为过度放牧而沙化，最终导致所有牛都饿死。可见，哈定悲剧是由个体理性导致的集体行动的非理性。;3、保险市场的哈定悲剧：声誉作为保险业最重要的公共资源，在中国保险市场上已经遭到破坏。守规矩的保险公司、保险代理人是保险业低声誉的直接受损者，投保人、被保险人都会为保险业的低声誉付出代价。 这就需要保险监管部门加强监管，以校正哈定悲剧这样的市场失灵，并从制度层面上激发保险公司和代理人建立长期信誉的积极性。;三、保险监管内容与效率 1、内容 （1）保险机构准入、退出和组织类型的监管。 （2）保险业务监管，如保险条款和费率监管。 （3）偿付能力监管。 （4）财务和内控监管。 （5）保险资金运用的监管。 保险市场监管内容在太多、太深会导致保险市场的低效，而管制太少，则可以导致消费者利益受损害。因此合适的监管水平如何？是需要探讨的课题。 ;2、有效保险监管水平分析 由于监管也是有成本的，所以监管不是越严格越好，应该有一个适当水平。如下图所示：;3、监管方式的选择 偿付能力监管与市场行为监管如何选择是最优？偿付能力监管主要在监管的确定性上做文章，只要达不到事行规定的指标，将被保险监管部门整顿甚至清算；而市场行为监管主要是在监管的严厉程度上做文章，关注的是保险公司在市场上是否有违法和违规行为。 如下图分析：;;在现实中，两种监管方式的监管成本是不同的，因此，有限的监管资源需要在成本不同的监管方式上进行有效配置，才能够达到最佳监管效果。当偿付能力监管成