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试析商业银行船舶贷款业务担保风险防控 　　摘要：船舶贷款具有周期长、投资大及易受航运行业影响特点，商业银行船舶贷款业务具有较高的担保风险。基于船舶建造的过程，可将船舶贷款担保划分在建船舶担保与建成船舶担保。在建船舶阶段商业银行应当重点关注在建船舶抵押风险；建成船舶阶段，商业银行可综合采用船舶抵押、应收账款质押、保险权益转让等担保方式。 关键词：船舶贷款 担保风险 防控 伴随全球经济整体复苏形势下航运业的稳步发展，造船业经历金融危机的低谷后，行业景气正逐步恢复。由此而引发的资金需求也愈发增多。与传统的固定资产贷款相比，船舶贷款同样具有周期长、投资大、法律关系复杂的特征。同时，由于船舶自身的特殊性及航运业所具有的周期性、波动性等特征，也使商业银行船舶贷款蕴含着较高风险。造船行业属于劳动和资金密集型行业、周期性较强。虽然从长期看，世界造船中心进一步向亚洲转移，有利于促进我国奠定造船强国地位，但从中短期看，我国造船业正处于产业升级、资源整合阶段，整体产能不均衡并存在一定过剩。行业内集群的分化和整合将加剧，部分企业将继续面临撤单威胁、建造周期长、产能升级等多种困难，商业银行船舶贷款的风险不容忽视。基于船舶建造的过程，可将船舶贷款担保划分为在建船舶担保与建成船舶担保，本文重点论述上述两个业务阶段中所蕴含的风险及防控。 一、在建船舶抵押业务风险防控 （一）在建船舶担保业务主要模式 船舶贷款过程中，以船舶交付为时点，船舶交付前相应担保方式主要如表1所示： 表1 在建船舶担保方式 （二）在建船舶抵押现行法律依据 2009年6月以前，我国关于在建船舶抵押的法律零散规定于《海商法》、《担保法》、《物权法》及地方性法规之中。2009年6月海事局公布的《建造中船舶抵押权登记暂行办法》（以下简称《暂行办法》），提高了在建船舶抵押的可操作性，成为在建船舶抵押业务登记环节的全国统一性法律依据。总结上述立法，船舶抵押法律规范主要如下。 1抵押标的范围 《海商法》第十四条规定：建造中的船舶可以设定船舶抵押权；《物权法》第一百八十条规定正在建造的建筑物、船舶、航空器可以设定抵押。 1994年公布的《〈中华人民共和国船舶登记条例〉若干问题的说明》，将在建船舶定义为：已经安放龙骨或处于相似建造阶段的船舶；《暂行办法》中规定：作为抵押物的建造中船舶，如为分段建造的，应该已经完成至少一个以上的船舶分段并处于建造阶段；如为整体建造的，应该已经安放龙骨并处于建造阶段。 2主体资格限制 《海商法》、《物权法》、《担保法》均未对在建船舶抵押的抵押人与抵押权人作出限制性规定。但《暂行办法》中规定在建船舶抵押人只能为“满足国家或有关主管部门资质要求的船舶建造企业”；抵押权人为“具备发放贷款资格的金融机构”。 3抵押登记 在建船舶抵押登记采用登记对抗主义。《物权法》在第一百八十八条明确规定：正在建造的船舶、航空器抵押的，抵押权自抵押合同生效时设立；未经登记的，不得对抗善意第三人。 （三）在建船舶抵押的主要风险 1在建船舶的不确定性 从理论上看，抵押物必须具备特定性、价值性和可让与性。而船舶于建造过程中，始终处于不断变化之中，并不完全符合特定性要求；就价值性而言，在建船舶表现形态为钢材、设备的焊接安装，船舶建成之前并不具有多高的价值；未完成的船舶，其转让性通常较差。 此外，《担保法》、《担保法司法解释》、《暂行办法》均设有禁止超额抵押的规定，加之在建船舶的不确定性，严重制约了实务中在建船舶抵押的可操作性。 2在建船舶所有权的多样性 权属清晰是抵押物用于抵押担保的前提条件，《暂行办法》明确要求特定船舶建造企业方可设置在建船舶抵押担保。而在建船舶所有权却具有多样性。 船舶建造合同多采用格式合同，不同版本合同对建造船舶的所有权往往有不同约定。如：西欧造船厂协会提供的标准造船合约（AWES格式合同）约定：买方在支付了第一期预付款后，在建造的船舶及设备归买方所有；而日本造船商协会提供的SAJ格式合同约定：船舶的所有权和风险按照合同约定交付给买方后同时转移给买方，在交付成立之前，本船以及上面设备的所有权和风险都属于卖方。 3抵押权实现的局限性 建造中的船舶尚不具备航运的使用价值，无论整体出售抑或分解成组成动产出售，其转让价格通常远远低于正常的船舶转让价格。在建船舶转让过程中，转让价格受船舶特征、市场容量、市场行情、转让手续、转让费用等多种因素的影响，加之作为抵押权人的金融机构往往缺乏管理在建船舶的专业技能与经验，转让价格往往存在不能覆盖抵押权人船舶贷款债权的风险。 （四）在建船舶抵押风险防范措施 1审慎评估在建船舶价值 （1）明确界定抵押物范围 鉴于在建船舶的不确定性，商业银行可在融资合同中借鉴《1967年建造中船舶权利登记公约》第八条规定，将抵押物范围约定为：在未有相反约定的情况下，所登记的抵押物