5-保荐机构、做市商常见问题.pptVIP

长期合作 勤勉自律 共同发展 我们为什么来到天交所市场？ 一个共同的目标：长期利益 各自不同的想法：短期利益 长期合作 勤勉自律 共同发展 怎样实现共同发展？ 发展的两大决定因素： 上规模和实现规范性 -----长期合作，共存共赢；勤勉自律，有效监管 做市商重点监管事项 代持股份： 看重保荐的短期收益、任何项目都接，造成自有资金不够报价； 某一做市商参与项目太多，没有足够资金实力； 与企业签订代持协议 -----天交所市场严令禁止买空和卖空 做市商重点监管内容 与企业签订额外协议 如回购协议、特别附加条件的协议 借企业的资金进行做市 未提前在账户里存入足够的报价资金 不按要求进行相关报价 单边报价、未报价、少于三次报价等 未有固定的业务人员与天交所进行沟通 不按要求参加培训造成报价有误 不严格执行做市预案 不及时提交月报 保荐机构重点监管事项 与天交所沟通不顺畅 自行开发企业不申报、保荐企业出现沟通问题不及时汇报天交所 不遵守操作方案相关时间安排使项目延误 随意向企业收费，大幅超过天交所要求 决策机制较慢 不是决策者前去考察企业、现场工作人员素质不高 业务能力不强 尽职调查报告资料不完善； 未有独立判断能力、简单拼凑其他机构的报告； 未能挖掘到企业真实的投