国际贸易融资中的风险控制与防范[80p].pptVIP

（君子协定？） * * 再举例：尚德、富士康 * * * * * 1、本案中，企业一方面通过大宗商品转口贸易开立远期信用证，获取低成本融资；另一方面，通过关系复杂的关联企业融资链，将我行融资款项挪至其他高风险领域，导致贸易自偿性名存实亡，最终由于担保链风险事项的突发使得开证企业资金链断裂，买方短期偿债能力严重不足. 2、转口贸易：有转口贸易经营资格的进口单位从境外某国或地区购买商品，直接运至第三国或地区的贸易方式。商品不入境报关，或者经保税区中转，俗称“两头在外”，即商品的真正供货方和买方都在境外。 3、2012年8月1日后，企业转口贸易外汇收入应当先进入待核查账户，银行根据企业名录状态与分类状态进行合理审查后，为其办理转口贸易收入结汇或划转经常项目外汇账户的手续： （1）A类企业可直接在银行办理上述业务，不必等到相应转口贸易对外支付后办理。银行应按照“了解你的客户”原则，结合自身风险管理要求，自主选择需审核的单证，并对企业提交的单证的真实性及其与贸易外汇收支的一致性进行合理审查。 （2）B类企业应当在转口贸易对外支付后方可办理相应转口贸易收入的结汇或划转，办理时应当向银行提交转口贸易买卖合同、支出申报凭证及相关货权凭证；同一合同项下转口贸易收入金额超过相应支出金额20%（不含）的，B类企业应当先到所在地外汇局登记，再凭《登记表》到银行办理相关手续；B类企业不得办理同一合同项下收支日期间隔超过90天（不含）的转口贸易外汇收支业务；企业在分类监管有效期内指标情况好转且没有发生违规行为的，自列入B类之日起6个月后，经登记方可办理收支日期间隔超过90天（不含）的转口贸易外汇收支业务。 （3）C类企业不得办理转口贸易外汇收支业务。 * 1、走出去企业的政治风险； 2、劳务出口中对方国家要求转开保函； 3、欺诈的认定？ 4、假提单、商品欺诈 1、以合同签订到货款回收为一个贸易周期，根据各节点的时间顺序可以划出一个时间轴，以此作为测算各节点的资金需要量以及用款时间的依据。上图显示了一个以卖方为例的贸易周期时间轴，根据这个时间轴，我们可以测算相应的产品和融资金额以及融资期限。 * 现在的问题：融资期限与实际交易下现金流的回收期限错配。据本行统计，还款中来自交易对手的比例很低。 日本黑字倒产---资金链断裂，对银行、企业同样重要 * 会 继钢贸风险集中爆发后，出现铜融资，5月5日外管局出台：关于加强外汇资金流入管理有关问题的通知(2013)20号文：加强市场对虚构贸易背景等行为的甄别，保持贸易融资合理增长，是此《通知》的要点之一。 企业可以做大量的资金套利，这导致资金流与货物流产生了严重的错位。一位银行的信贷人士对财新记者举例，通过进口信用证的方式进口铜以后，铜贸商往往有多种选择：以现货价在国内市场销售套现；又或注册保税库仓单并向银行进行仓单质押后再获得贷款。 《通知》要求，外管局应及时对资金流与货物流严重不匹配或流入量较大的企业发送风险提示函，要求其在十个工作日内说明情况；企业未及时说明情况或不能提供证明材料并做出合理解释的，外管局应依据规定将其列为B类企业，实施严格监管。 从去年四季度开始，离岸市场上对人民币资产的需求开始大涨，这导致离岸人民币/美元(即离岸人民币贸易)，比起在岸人民币/美元(即在岸人民币贸易)要贵得多。在顶峰的1月份离岸人民币比在岸人民币要贵出0.6%离岸与在岸人民币之间出现了套利机会： 美银美林判断，进出口黄金的好处是体积小，价值高，因此是这类套利的理想标的。根据香港海关的数据，今年第一季度，内地对香港的黄金出口量同比大涨300%，内地从香港的黄金进口量也飙升了175%，这可以成为内地与香港之间黄金跨境套利流动的强有力证据。 第二种模型是，离岸与在岸人民币利率之间的套利。这种套利很简单，就是基于两者不同利率之间的套利。套利者可以借入低利率的离岸人民币，并存成高利率的在岸人民币。 钢材价格大跌的教训 7、对进口方的融资--进口授信开证 银行在未足额收取保证金的情况下，以自己的信用为客户开出进口信用证，保证在满足信用证条件下付款 远期信用证：银行承兑汇票或承诺到期付款，即承担了对受益人或其受让人的债务 银行以汇票和单据（货权凭证）为抵押，如进口商拒付，银行不予交单，并有权处理货物以抵偿垫款 进口授信开证 业务特性： 对受益人（出口商）承担有条件第一性付款责任 属单据交易，对受益人付款责任独立于基础合约 货权控制可作为风险缓释的手段之一 属表外业务，银行对客户享有或有债权 与流动资金贷款相比，授信指向特定贸易背景，银行 较容易监控客户的物流、信息流与资金流 代理进口项下授信开证还有最终用户的潜在信用支持 进口授信开证主要风险点 进口商品价格下降 大宗商品尤为突出 进口商信用风险 不愿或