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加强自律管理,深化新股发行体制改革助推上市公司并购重组 李格平 中国证券业协会 二○一二年六月 Evaluation only. Created with Aspose.Slides for .NET 3.5 Client Profile 5.2.0.0. Copyright 2004-2011 Aspose Pty Ltd. 保荐承销业务 财务顾问业务 加强投资银行业务自律管理 Evaluation only. Created with Aspose.Slides for .NET 3.5 Client Profile 5.2.0.0. Copyright 2004-2011 Aspose Pty Ltd. 一、加强保荐、承销业务自律管理 改进完善保荐代表人自律管理 组织开展新股风险评析工作 改进新股发行询价申购业务管理 加强保荐、承销执业行为管理 Evaluation only. Created with Aspose.Slides for .NET 3.5 Client Profile 5.2.0.0. Copyright 2004-2011 Aspose Pty Ltd. 1.1改进完善保荐代表人自律管理——工作目标 平稳过渡、分步承接 完善保荐代表人自律管理体系。 Evaluation only. Created with Aspose.Slides for .NET 3.5 Client Profile 5.2.0.0. Copyright 2004-2011 Aspose Pty Ltd. 平稳过渡、分步承接 考试:启动了保荐代表人考试命题工作,完成了考试大纲的修订。 注册和变更登记:已完成执业注册管理系统的技术准备并开始进行测试。 保荐信用监管系统:协会负责保荐信用监管系统信息维护,对系统后台进行支持和规划升级。 培训:2012年年度培训正在按既定计划执行。 Evaluation only. Created with Aspose.Slides for .NET 3.5 Client Profile 5.2.0.0. Copyright 2004-2011 Aspose Pty Ltd. 完善保荐代表人自律管理体系 《保荐代表人注册管理指引》已完成行业内征求意见,目前已送发行部征求意见。 《保荐代表人执业行为准则》已起草,正在进一步修改完善。 Evaluation only. Created with Aspose.Slides for .NET 3.5 Client Profile 5.2.0.0. Copyright 2004-2011 Aspose Pty Ltd. 1.2组织第三方开展新股风险评析工作——工作目标 引入独立第三方风险评析机制旨在督促发行人、保荐机构充分、完整、准确披露各类风险,提高信息披露质量,为中小投资者认购新股提供参考。 Evaluation only. Created with Aspose.Slides for .NET 3.5 Client Profile 5.2.0.0. Copyright 2004-2011 Aspose Pty Ltd. 1.2组织第三方开展新股风险评析工作——原则 自愿性:协会鼓励有专业能力的会员单位作为独立第三方评析机构开展新股风险评析业务。 独立性:评析机构应当独立于发行人和保荐承销机构。 客观性:风险评析应结合招股说明书的披露信息客观揭示拟上市公司存在的风险。 Evaluation only. Created with Aspose.Slides for .NET 3.5 Client Profile 5.2.0.0. Copyright 2004-2011 Aspose Pty Ltd. 1.2组织第三方开展新股风险评析工作——工作进展 制定风险评析工作方案 组织会员开展试评析工作 与有关单位协商合作机制 制定风险评析业务规范 Evaluation only. Created with Aspose.Slides for .NET 3.5 Client Profile 5.2.0.0. Copyright 2004-2011 Aspose Pty Ltd. 1.2组织第三方开展新股风险评析工作——方案介绍 协会支持会员单位中具有一定业务规模和一定数量专业技术人员的证券资信评级机构和证券投资咨询机构作为独立第三方机构开展评析业务。 评析机构 Evaluation only. Created with Aspose.Slides for .NET 3.5 Client Profile 5.2.0.0. Copyright 2004-2011 Aspose Pty Ltd. 拟上市公司过
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