5.13企业沙龙-新三板宣传材料(定).docVIP

“新三板”市场 —高效、便捷的投融资通道 一、新三板业务概述 1、概念 “新三板”市场，是中关村科技园区非上市股份公司转让报价系统，是专门为中小高新企业提供股份转让和定向融资的平台。 它不隶属于深沪交易所的主板、中小板和创业板，在股份转让模式上借用证券公司代办股份系统（俗称“老三板”市场），为区别于原来的“老三板”，因此被称为“新三板”。 “新三板”市场是专门面向高成长的科技型、创新型非上市股份公司进行股权挂牌转让和定向增发融资的交易平台，是由中国证监会、国家科技部设立的场外交易的融资平台。 2、功能 “新三板”是中小板、创业板的孵化器，企业发展成熟后，可实现转板IPO上市。 “新三板”的企业规模不大，但成长性很高，比较符合创投机构的要求。利用“新三板”平台，搭建创投与企业之间的纽带，一方面为创投寻找具有成长性的投资对象，另一方面为企业的发展提供融资的途径，而券商作为居间人来完成资本对接的过程，将资源有效整合，以此实现多赢。 3、地位 4、“新三板”近期动态 ①在2011年1月14日召开的全国监管工作会议上，尚福林主席“将加快多层次资本市场体系，转进启动中关村试点范围扩大工作，加快建设统一监管的全国性场外市场”列为2011年全国证券期货监管第一项重点工作。 ②在两会期间，中国证监会主席尚福林透露，“新三板”扩容相关制度安排已基本到位，这一表态意味着“新三板”扩容的脚步已经近了。 ③昆山高新区正在积极准备进入“新三板”扩容试点园区。 ④“新三板”市场将全面向个人投资者开放。目前可能的投资门槛要求为：投资经验满2年，资金50万元以上。最小交易单位由3万股降低为1000股。 ⑤“新三板”市场将在北京建一个独立的交易所，目前证监会组织了大批人员准备此事。未来中证协场外市场工作委员会的职能部分划入该交易所，部分则收回证监会直接管理。 二、企业为何要上“新三板” 1、便利融资 “新三板”挂牌企业虽然不能公开发行股票，但可以进行定向增发—私募融资。操作流程与主板类似，但具备按需、高效、快速的特点,且资金募集投向较宽松。 2、股份转让 股东股份可以合法转让，提供股权流动性。 3、转板上市 转板一旦确定，公司可优先享受“绿色通道”；在转板制度推出之前，挂牌公司进入主板，按主板要求的条件和程序来进行。在不违背有关规则的情况下，挂牌公司在时间、条件方面会得到照顾。 4、价值发现 公司股份挂牌后的市场价格创造财富效应，提高公司对人才的吸引力。 5、促进公司的发展 有利于完善公司的资本结构，促进公司规范发展。为公司资本运作打下坚实的基础。 6、培育功能 为公司上市做好准备，让公司熟悉上市以后的信息披露、投资者关系管理等工作。 7、宣传效应 有利于树立公司品牌，促进公司开拓市场，扩大公司宣传。 8、获得政府的支持和奖励 公司挂牌有一定费用，昆山市政府、高新区即将出台针对高新区内企业“新三板”挂牌的扶持政策。 三、企业如何上“新三板” 1、企业挂牌条件 ①企业注册在昆山高新区内； ②企业存续满两年； ③主营业务突出，具有持续经营能力； ④公司治理结构健全，运作规范； ⑤股份发行和转让行为合法合规； ⑥证券协会要求的其他条件。 2、挂牌与上市条件的区别： 3、申请股份挂牌报价转让程序 精品文档 --------------------------精品文档，可以编辑修改，等待你的下载，管理，教育文档---------------------- ----------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------- --------------------------精品文档，可以编辑修改，等待你的下载，管理，教育文档---------------------- ---------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------- 昆山高新区 管委会