201305理财规划师考试串讲..ppt

2013年度理财规划师资格考试串讲课件 考试信息 考试时间 08:30-10:00 理论知识考试 10:30-12:30 专业能力考核 14:00-15:30 二级综合评审 考试携带物品 身份证、准考证、财务计算器 考试方式 上机考试 考试注意点 不同的教材部分考点有不同的说法，请完全以“第四版考试指定教材”为标准。 2013下半年启用“第五版考试指定教材”。 二级理论知识考试，《基础》考点占2/3左右，《专业》考点占1/3左右。 三级理论知识考试，《基础》考点占3/4左右，《专业》考点占1/4左右。 题型设置： 考试比重： 理论知识考试 专业能力 综合评审 考前总复习分为两块 各章节知识点难点及重点讲解 理财计算题及综合训练 难点及重点讲解—财务与会计 财务报表比率指标，可归为以下六大类：变现能力分析、营运能力分析、长期偿债能力分析、盈利能力分析、投资收益分析、现金流量分析。 易出多项选择题和计算题，难度较大 某公司2009年年度财务报表主要资料如下：万元 流动比率= 流动资产/流动负债(期末时点) = 2600/1470 =1.76 速动比率=(流动资产-存货)/流动负债 =(2600-1000)/1470=1.09 资产负债率=负债总额/资产总额 =(1470+1299)/4700=58.9% 个人会计及财务管理计算 结余比率30%，结余/税后收入 投资与净资产比率50% 清偿比率+负债比率=1（50%，50%） 负债收入比率0.4（指到期需支付的债务本息与同期收入） 流动性比率3 即付比率0.7左右（随时变现资产偿还债务能力） 杜邦财务体系-多项选择题 在杜邦分析法中，假设其他情况相同，下列说法正确的有（ ） A、权益乘数大，则财务风险大 B、净资产利润率是杜邦分析体系的核心指标 C、影响销售利润率的主要因素是销售收入和成本费用 D、净资产利润率等于销售净利润率和权益乘数的乘积 答案：ABC 净资产利润率等于资产净利润率乘以权益乘数 本量利分析 某企业生产一种产品，单价8元，单位变动成本6元，固定成本2000元，预计产销量2000件，若想实现利润3000元，以下哪个措施无法达到预期利润目标（ ） A、固定成本降低到1000元 B、单价提高到8.5元 C、单价降低到7元，销量提高到2500件 D、销量提高到2500件 资金成本计算 某企业上年度全部资金来源包括普通股1640万元，长期债券1600万元，长期借款40万元，资金成本分别为20%，13%和12%。本年年初企业发行长期债券1200万元，利率14%，筹资费用率为2%，企业股票价格变为每股38元，假设企业下年度发放股利每股5.2元，股利增长率为3%，适用企业所得税25%，则本年度企业的综合资本成本为（ ） A、13.73% B、14.69% C、14.94% D、15.90% 货币时间价值 某投资者拟购买一处房产，开发商提出了三个付款方案，方案一：现在起15年内每年年末支付10万元；方案二：前5年不支付，第6年起到第15年每年末支付18万元。方案三：前5年不支付，第6年起到第15年每年年初支付16.5万元。现在银行贷款年利率10%，采用（ ）对购买者有利。 A、方案一 B、方案二 C、方案三 D、无法判断 方案一：P=76.06万元 方案二：P=68.67万元 方案三：P=69.25万元 注意点：递延年金折现后的年限 总供给和总需求定义及曲线特点 财政政策与货币政策的运用 1、紧缩性的财政政策和扩张性的货币政策对产量和利率的影响是（ ） A、产量不确定，利率下降 B、产量上升，利率上升 C、产量上升，利率不确定 D、产量下降，利率上升 财政政策和货币政策的特点表现在（ ） A、它们的猛烈程度不同 B、政策效应“时滞”不同 C、政策发生影响的范围不同 D、政策阻力因素不同 E、财政政策与货币政策的内外时滞没有区别 名义利率= （1+实际利率）（1+预期通货膨胀率）-1 2011年9月1日以前 下列稿酬所得中，应合并为一次所得计征个人所得税的有（　）。 A.同一作品在报刊上连载，分次取得的稿酬 B.同一作品再版取得的稿酬 C.同一作品出版社分三次支付的稿酬 D.同一作品出版后加印而追加的稿酬 （ ）是指将纳税人的全部应税所得分次若干部分，每一部分可以包括一类或几类所得，各部分分