北大金融市场学课件--第三章补充一金融伦理的基本理论.pptVIP

在他律的四种形式中，行政权力约束与法律约束都是一种硬约束，是一种有形约束，可以强制执行，但执行成本较高，需要投入大量人力与物力；而市场约束与伦理道德约束属于软约束，是一种无形约束，这两种约束尽管不能强制执行，但同样是两种不可忽视的他律力量，能够对当事人的行为形成有力的约束与惩戒，而且其执行成本低。 金融体系中的他律 在金融体系中，他律的形式既包括硬性的法律约束，也包括软性的伦理约束。在硬性的法约束中，主要是指监管部门对金融机构和金融市场的外部监管， 以保护当事人之间权利义务关系的实现，并惩戒那些损害当事人权利的行为。软性的伦理约束主要是指通过多种伦理规制手段，对当事人的行为进行约束，以利于当事人之间权利义务关系的实现。 自律 自律是一种自我约束，是当事人自己通过自我反省与自我控制而做出一种符合人们之间权利义务约定的行为。自律在某种程度上相当于自我节制或自制，其基础是当事人自身的道德自我反省，而其行为结果是当事人的自我节制。自律与放纵是相对应的概念。在社会契约关系中，依靠当事人的自律而使当事人之间的权利义务关系得以实现，是一种最节省社会资源，成本最低的做法，这需要当事人都有很强的道德自觉和道德反省能力，也需要当事人有很强的自我节制能力。 古希腊罗马哲学家把节制看作是人类最珍贵的美德之一，如古罗马的西塞罗说：“人类是惟一知道节制的动物”，“要将感情冲动置于理性的控制之下”。[1]