- 1、本文档共24页,可阅读全部内容。
- 2、原创力文档(book118)网站文档一经付费(服务费),不意味着购买了该文档的版权,仅供个人/单位学习、研究之用,不得用于商业用途,未经授权,严禁复制、发行、汇编、翻译或者网络传播等,侵权必究。
- 3、本站所有内容均由合作方或网友上传,本站不对文档的完整性、权威性及其观点立场正确性做任何保证或承诺!文档内容仅供研究参考,付费前请自行鉴别。如您付费,意味着您自己接受本站规则且自行承担风险,本站不退款、不进行额外附加服务;查看《如何避免下载的几个坑》。如果您已付费下载过本站文档,您可以点击 这里二次下载。
- 4、如文档侵犯商业秘密、侵犯著作权、侵犯人身权等,请点击“版权申诉”(推荐),也可以打举报电话:400-050-0827(电话支持时间:9:00-18:30)。
查看更多
融资租赁租及利息计算
融资租赁租金及利息计算2013-11?融资租赁的租金报价,通常采用等额本息或等额本金两种方式,当然,也有一些客户会有特殊需求,老谢会一一进行讲解,大家不用急。等额本息的计算等额本息的计算公式:P=a×[i×(1+i)^n]/[(1+i)^n-1]其中:P:每期还款本息(就是租金)a:贷款本金(融资额)i:贷款每期利率(注意不是年化利率,如果是月还款,用年利率除以12,季还款除以4)n:贷款期数然后,将数字代进去计算就行了。但是,这个公式本身很有局限性,如先付还是后付、残值的处理等都要进行调整,用起来也麻烦。在实际工作中,应该都是用EXCEL中的PMT函数来进行计算的:其中:Rate=每期利率,同样道理,不要直接带入年利率,如果是月付要除以12。Nper=总还款期数。Pv=租赁本金,融资额,合同额,租赁公司对外报价的计算基数。Fv=未来值,残值,尾款,约定价款等,总之是客户期末需要支付的费用Type=支付方式,先付还是后付,先付本栏填1,后付不用填,或者写0当然,如果习惯之后,直接在表格中输入函数内容,都好分隔即可:例题1:设备价值100万元,首付比例20%,尾款20%,利率9%,3年季后付,每期租金为多少?这是非常简单的例子,大家只要熟悉各个数值的含义,依次填入即可。Rate因为是季付,1年4个季度,所以要用年利率除以4;其中Nper,3年季付,即需季付12次;Pv此处要注意2点,一是负号代表现金流中的支出,二是要按实际融资额进行计算,设备款是100万元,但因为客户支付了20%的首付,实际融资额应该是1000000×(1-20%)。Fv之前有提到,残值,尾款,都是未来值,此处填入20万即可。Type,后付模式,可以填0或者忽略。?至此,大家依样画葫芦,就可计算出PMT。事实上,很多消费贷款是等额本息计算,都是用的PMT这个函数,比如住房贷款,大家感兴趣的可以随便搜个房贷计算器,然后自己设置一个金额,对比一下结果看看。? ?二、内涵收益率(IRR)除了PMT函数,相对应对Pv,Rate,Fv函数有所了解。RATE函数在没有保证金及手续费时,就是这个租赁行为的内涵收益率(IRR)。不要认为这种模式太简单,连保证金都没提。但在具体业务实践中真的来了由一些优质客户或大项目,租赁公司的报价有时反而可以单纯,干净的可怕,回归到最初的模式。为什么?一方面是资质够好的客户,他们本身不愿接受较高的成本,而且在这些企业里,也总会有些算的明白帐的财务人员,另一方面,这种好项目,将其拿到银行做保理时也会很顺利。这些函数彼此之间是可以互相进行运算的,只要记住每一项分别代表什么,就可以算出未知的一项,大家随便试一试就可以掌握。在此不作为主要讲解的主要内容。在此介绍一种泛用性更强的计算方法,这种计算方法就是EXCEL中的单变量求解功能。例题2:客户每期用于还款的预算为20万,设备总款项700万元,利率成本为10%,支付方式为月后付,租期3年。问,为了使租金能够匹配客户的预算,尾款应该设定为多少?先来分析一下题目,所谓预算,既客户每月支出,既PMT,设备款项既Pv,求尾款,既求Fv。那我们就先拿Fv来进行常规计算:很简单的一个函数计算,接下来我们再看看单变量的求法:先解释一下单变量的使用要求及必备环境:1、只能有一个变量,必须单独占1单元格,运算之初可设定任何值或空白2、必须有一个运算流程(函数、方程式或逻辑序列),并且对变量3、变量必须被运算流程引用4、变量本身不能是一个运算流程,同时不能处于循环引用中? ? ?接下来演示一下运用单变量求Fv的步骤:?PMT的运算结果是225870,超过客户的PMT预算,此时,我们需要将PMT用单变量调整为确定值:操作步骤:1、2、3、4、5、此时PMT?变成了客户的预算,而Fv也计算出来,与函数计算的结果一致(个位四舍五入)。为什么要用单变量,因为对比直接使用Fv函数,多了那么多步,准备工作也多了些,不像Fv可以直接写入,一个函数搞定。单变量作为一些复杂方案的计算技巧,可以大幅降低精力,有些工作交给电脑完成。此方法在以后还会经常用到,所以此仅作为提前铺垫,以后可以有更多时间来习惯单变量的应用。? 三、等额本金的具体计算等额本金的计算方法:每期租金=每期本金+每期利息 每期本金=总本金(融资额)/租赁期数 每期利息=剩余本金×当期利率 剩余本金=总本金-已还本金(每期本金×期数)以上就是等额本金的计算方法,但是等额本金的逻辑拆开后其实真的很简单不是么?只要理解了逻辑关系,接下来就是将数据落实到EXCEL中了。例题3:融资额为100万元,利率10%,等额本金还款,3年期,季后付,要求列出租金支付表开始解题:1、先列出表头:2、依次填入数据,建立运算逻辑关系:3、批量下拉4、利息计算5、还是下拉~6、本金+利息既为当期的租金至
您可能关注的文档
最近下载
- 主管药师竞聘.pptx VIP
- 压疮的分期及处理.ppt
- 《鹊桥仙》(共19张PPT)统编版高中语文必修上册.pptx VIP
- 图书馆狮子儿童绘本.ppt
- 成都市建设工程围挡设置技术指南.pdf
- 2023年春重庆理工大学《00015大学英语》题库答案.pdf VIP
- 领导干部日常工作生活中应知应会的法律知识:贪污、受贿、职务侵占等犯罪的案例分析和警示教育(下篇)-2024年云南省执业药师公需课答案.docx VIP
- 银行营销个人工作计划5篇.docx VIP
- 2024年春季国开《学前教育科研方法》期末大作业(参考答案).docx
- 2024-2025学年初中音乐七年级下册苏少版(2024)教学设计合集.docx
文档评论(0)