财政学10第十章税收与效率课件教学.pptVIP

三、税收与储蓄 收入效应：表现为税收降低了纳税人的可支配收入，从而促使纳税人减少现期消费，为维持既定的储蓄水平（为保证未来的消费）而增加储蓄。 －－－政府课税使得纳税人增加储蓄 替代效应：表现为税收减少了纳税人的实际利息收入，降低了储蓄对纳税人的吸引力，从而引起纳税人以消费替代储蓄。 －－－政府课税使得纳税人减少储蓄 较弱 收入效应较强 较强 替代效应较强 （1）当期消费偏好 这两种效应对纳税人储蓄行为选择的影响是不同的，是增加储蓄还是减少储蓄，受多种主客观因素的影响。一般来说，取决于纳税人对消费时间的偏好、税制的累进性以及纳税人的收入水平。 较高 替代效应较强 较低 收入效应较强 （2）税制的累进性 较高 替代效应较弱 较低 替代效应明显 （3）个人收入水平 五、税收与投资 收入效应：税收使投资收益率降低，减少了纳税人的可支配收益，促使纳税人为维持以往的收益水平，以减少当前消费为代价而增加投资。 －－－税收对投资产生激励机制 替代效应：税收使投资收益率降低，降低了投资对纳税人的吸引力，造成纳税人以消费替代投资。 －－－税收使投资规模变小 1、税收的投资效应 2、税收政策对投资的影响 （1）投资税收抵免 允许纳税人按投资额的多少，抵免部分或全部应纳