4银行自有资本与风险性资产之计算方法说明及表格.docVIP

第二部分 資產證券化 壹、適用範圍及名詞定義 一、適用範圍 （一）銀行對於傳統型、組合型資產證券化或兼具兩種類型特點之資產證券化交易所產生之信用風險暴險額，應以本資産證券化計算內容相關規定計提資本。另在處理資産證券化信用風險暴險額之資本計提時，係以證券化交易之經濟本質爲考量，而非依其法律形式為考量。 （二）所謂傳統型資產證券化交易，係指依「不動產證券化條例」之不動產資產信託規定或「金融資產證券化條例」規定移轉不動產或金融資產信用風險予第三人之資產證券化交易。 （三）所謂組合型資產證券化交易，係指受益證券之證券化交易標的資產池或資產基礎證券，透過表外交易或信用衍生性金融商品（包括有資金移轉或無資金移轉型者），而將其信用風險移轉予投資人之資產證券化交易。 （四）銀行因參與資產證券化交易產生之風險，稱為「資産證券化暴險額」，應依本規定計提所需資本。資産證券化暴險額包括（但不限於下述種類）：受益證券、資産基礎證券(asset-backed securities)、信用增強(credit enhancements)、流動性融資額度(liquidity facilities)等。 二、名詞定義 （一）創始銀行(Originating bank) 銀行符合以下條件之一者，即屬資産證券化交易之創始銀行： 1.在資產證券化交易發生時，原持有資產證券化交易標的資產池，並透過資產證券化交易移轉其信用風險之銀行。 2. 擔任資產基礎商業本票（ABCP）之導管（conduit）或此類發行計畫之贊助機構(sponsor)，而承擔標的資產池風險之銀行；如銀行實質上擔任資產基礎商業本票導管或此類發行計畫之諮詢管理者、將證券承銷至市場上，或有提供流動性、信用增強等情形，將被視為創始銀行。 （二）資產基礎商業本票（Asset-backed commercial paper programme） 資產基礎商業本票，係發行原始到期日一年或一年以下，並與受破產隔離之信託機構或特殊目的公司（special purpose company）持有之資產作為擔保。 （三）清償買權（Clean-up call） 所謂清償買權，係指允許創始銀行在符合契約約定之條件下，於受益證券或資產基礎證券到期前，得以提前清償之ㄧ種權利。在傳統型資産證券化中，清償買權係在資産池餘額或流通在外之證券餘額低於特定水準時，由創始機構買回剩餘之受益證券或資產基礎證券。在組合型資産證券化中，清償買權通常係以契約約定方式取消信用保障。 （四）信用增強（Credit enhancement） 信用增強係一種契約協議，由銀行保留或承擔受益證券或資產基礎證券，或以其他方式對交易之他方提供額外保障。 （五）信用增強目的之「利息分割型應收款」（Credit-enhancing interest-only strip） 信用增強目的之利息分割型應收款是一種表內資產，以次順位證券持有對未來超額利差收益之現金流量價值。 （六）提前攤還（Early amortisation） 提前攤還係一種機制，一旦符合該機制之約定要件，即允許投資人在原訂證券到期日前得以提前贖回。在資本計提規定上，則將提前攤還區分為「控制型」或「非控制型」，分別適用不同信用轉換係數。1.控制型提前攤還： 所謂「控制型」提前攤還應符合以下所有條件： (1)銀行應有適當之資本或流動性計劃，以確保發生提前攤還事件時，有足夠資本及 流動性予以因應。 (2)在交易存續期間（包括攤還期），應以每月初之應收帳款餘額，依據銀行與投資 者之相對持分額，按比例分攤利息、本金、費用、損失以及債權收回。 (3)銀行應設定一個攤還期間，該期間應足以使提前清償開始時本金餘額之90%被清償或被確認爲違約。 (4)其償還速度不得超過依前項（條件3）規定之攤還期間所計算之直線攤還 (straight-line amortisation)速度。 2.非控制型提前攤還： 提前攤還規定如不符合控制型提前攤還條件，應適用非控制型提前攤還規定處理。 （七）超額利差(Excess spread)： 超額利差一般指由信託機構或特殊目的公司收取之財務及其他收益之總額，扣除證券利息、服務費、打銷呆帳及其他優先順位相關費用後之餘額。 （八）隱含支撐(Implicit support)： 隱含支撐係指銀行對證券化交易提供財務支持之程度或方式，有超過原先契約約定之情形。 貳、風險移轉之認定標準及相關規定 下列風險移轉認定標準，同時適用資産證券化交易之標準法及內部評等法。 一、傳統型資產證券化交易之風險移轉認定標準 傳統型資產證券化交易如符合下列風險移轉認定標準，創始銀行得不將資產證券化交易之標的資產池之資產計入該行之加權風險性資產，但其所保留之特定證