叶强申银万国投资银行总部副总经理、保荐代表人.ppt

新三板推荐挂牌项目流程 二、改制阶段 1、中介机构职责 券商的职责：做好班长的牵头工作 （1）组织召开中介机构协调会，制定改制的总体方案、计划及时间表； （2）协助公司的审计工作，对审计中遇到的问题提出相关意见和建议。 律师事务所的职责： 起草有关决议、协议，股份公司章程、三会议事规则等相关法律文件，会同券商讨论后定稿。 会计师事务所的职责： （1）会计师出具两年（一期）审计报告，以确定净资产额，并以之作为折股依据；股份公司成立的验资报告。 （2）资产评估机构对公司资产进行评估，并出具评估报告。 新三板推荐挂牌项目流程 二、改制阶段 2、特别需要关注的问题 股东出资（特别是非货币出资的核查） 同业竞争（禁止性条件，未来可能进一步收紧） 业务独立性（比IPO宽松，但对估值影响大） 隐名股东情况，股权转让、增资的合法合规性（严格核查，不留隐患） 内控制度，财务规范性（完全比照IPO的规则，核查程序参考部分IPO的手段） 合法经营（根据企业的不同，获得相关证明文件） 总体的核查理念是无罪推定+特定条件追加核查 新三板推荐挂牌项目流程 三、推荐挂牌阶段 1、中介机构职责（尽责披露） 主办券商形成并完善推荐挂牌所需材料，具体包括：尽调底稿、股票挂牌申请材料（含：公开转让说明书、推荐报告