原创力文档- 1、本文档共2页，可阅读全部内容。
- 2、原创力文档（book118）网站文档一经付费（服务费），不意味着购买了该文档的版权，仅供个人/单位学习、研究之用，不得用于商业用途，未经授权，严禁复制、发行、汇编、翻译或者网络传播等，侵权必究。
- 3、本站所有内容均由合作方或网友上传，本站不对文档的完整性、权威性及其观点立场正确性做任何保证或承诺！文档内容仅供研究参考，付费前请自行鉴别。如您付费，意味着您自己接受本站规则且自行承担风险，本站不退款、不进行额外附加服务；查看《如何避免下载的几个坑》。如果您已付费下载过本站文档，您可以点击 这里二次下载。
- 4、如文档侵犯商业秘密、侵犯著作权、侵犯人身权等，请点击“版权申诉”（推荐），也可以打举报电话：400-050-0827(电话支持时间：9:00-18:30)。
- 5、该文档为VIP文档，如果想要下载，成为VIP会员后，下载免费。
- 6、成为VIP后，下载本文档将扣除1次下载权益。下载后，不支持退款、换文档。如有疑问请联系我们。
- 7、成为VIP后，您将拥有八大权益，权益包括：VIP文档下载权益、阅读免打扰、文档格式转换、高级专利检索、专属身份标志、高级客服、多端互通、版权登记。
- 8、VIP文档为合作方或网友上传，每下载1次， 网站将根据用户上传文档的质量评分、类型等，对文档贡献者给予高额补贴、流量扶持。如果你也想贡献VIP文档。上传文档
查看更多
KAB期货差价合约转期规则
KAB 期货差价合约转期规则
KAB 三甲的各个 RF 品种，即滚动式期货差价合约，转期的规则是类似的。以 RF-GC 为
例，黄金期货差价合约于双月(2 月/4 月/6 月/8 月/12 月)首个周五收市后转期，即周五当天
收市前所有未平仓合约，自动转入下一期；转期后，为维持账户资产总值不变，账户可能因
市价不同而进行账项调整；调整金额是根据旧期的收市价和新期的收市价进行计算。
旧期的收盘价即 MT4 历史数据上的收盘价，新期的收盘价不可以在 MT4 上查获，需要
通过其它渠道，例如‘博易大师’或‘文华财经’等，查找对应一期的价位，博易大师等相
关软件可在网上搜索下载获得。对比新旧两期的报价请参考该品种转期收盘时刻的价格。 需
要注意的是：MT4 上为 GMT 时间，而国内报价软件，以‘博易大师’为例，为北京时间，
北京时间是 GMT+8，如果 MT4 的收盘时间为周五 21:00，则对比博易大师周六 5:00 时的收
盘价。（中证期货官网可下载博易大师：/service/rjxz.shtml ，或可下载
澎博财经原版 /products.html）
举例说明：
图示 1：MT4 日线图截图 图示 2：MT4 交易记录截图
转期前价格：
如图示 1 显示，2012.02.03 二月合约当天收市价为 1726.4 USD
转期后价格：
如图示 2 显示，2012.02.03 四月合约当天收市价为 1728.2 USD
转期时客人持仓 3 手多单,账户因转期，账户余额将扣除 540 美金。计算方法如下：
由于市价由 1726.4 上调至 1728.2，上调 1.8 USD/OZ，持仓 3 手，每手 100OZ；因此，持仓
市值增加（1728.2-1726.4）×3×100=540；而实际，这 540 美金的盈利并不属于客户，为了
保证账户资产总值不变，故从账户余额中等额扣除；相反，如果账户因转期后持仓市值减少，
我们也会给客户补偿相应的金额。
附加提示：
在执行完账户资金调整后，在客户端的交易历史记录能看到如下信息，调整金额项将以存取
款的形式记录，并且带有 Ex-Dif 开头的注释字样，以道指的一次转期为例：
以‘Ex-Dif$-61DJU4=16660/70’这段注释为例：
1).其中$-61 表示扣除金额为 61 美金；
2).DJU4 表示道指转到 2014 年 9 月分期货，以下是个月份对应的字母：
3).16660/70 表示新一期的收盘价；
文档评论（0）