微型金融的消费者保护的发展实践和研究进展述评.PDFVIP

微型金融的消费者保护的发展实践和研究进展述评 总第 期 62 48 微型金融的消费者保护的发展实践和研究进展述评* 罗春婵1 摘要：随着世界各国微型金融机构的发展，微型金融的消费者保护的重要性日益突显，国 际组织、监管部门和国内外学者从不同角度对该问题进行了研究。本文通过对微型金融的消费 者保护的理论与实践进行梳理发现，从理论基础看，信息经济学和行为经济学对微型金融的消 费者保护的必要性和程度进行了解释，并从理论层面指出了保护的方向；从保护对象看，无论 是相关法律还是学术研究，争议的焦点集中在小微企业等法人是否属于消费者保护的范围；从 保护方式看，金融消费者保护监管、自律行为和金融教育三位一体的保护方式逐渐形成，并在 各个层面逐步推进，促进了微型金融的消费者保护体系的完善。 关键词：微型金融；消费者保护；监管；自律行为；金融教育 一、引言 金融消费者保护是现代金融监管的重要内容。次贷危机发生后，其重要地位和作用得到不 断强化，成为西方各国金融改革的主要方面。但是，微型金融的消费者保护作为金融消费者保 护的重要组成部分，受到的关注却远远不够。微型金融是指向低收入群体提供储蓄、贷款、转 账、保险等方面的金融服务，服务的提供者主要包括商业银行、邮政储蓄银行、信用社、小额 贷款公司、非政府组织等微型金融机构 （Microfinance Instituitions ，简称MFIs ），接受服务的 客户主要包括妇女、少数民族、穷人、小微企业等低收入群体。 20 世纪前，微型金融的消费者保护主要集中在如何减轻自然灾害对微型金融客户的伤害 （美国国际开发署 〔USAID 〕，1998）。20 世纪后，随着微型金融的发展，微型金融的消费者保 护的现实需要日益增加。一方面，MFIs 的商业化改革导致其逐利性增强，小额信贷的高利率 1 罗春婵，经济学博士，副教授，辽宁大学经济学院。作者感谢匿名审稿人意见，文责自负。 * 本文为辽宁省社会科学基金青年项目 （L15CJL012 ）“新常态下辽宁省中小银行资产负债管理研究”阶 段性成果。 2015 年第12 期 63 更是遭到诟病：Rosenberg 等 （2009 ）估计，小额信贷的平均年利率达到26% ，远远高于普通 银行向富人贷款的利率，微型金融的作用从 “服务穷人”向 “剥削穷人”转变，存在 “使命漂 移”的风险。另一方面，MFIs 的发展以及数量的增加导致微型金融行业竞争加剧，MFIs 对客 户过度的资金供给，鼓励小微企业向多家MFIs 借款，甚至借新债还旧债，造成资产泡沫和微 型金融市场的非理性繁荣，引发负债过度和偿付危机 （Schicks，2010 ；黄蕊，2013 ）。过度负 债也导致不恰当贷款回收方式、甚至暴力催收的出现。由于MFIs 的客户经理对借款人的家庭 生活背景有充分了解，可能会采取威胁、恐吓等手段滥用登门拜访的催收方式1 。微型金融消费 者的自身地位、知识背景、经济实力处于弱势地位，没有能力捍卫合法权益，因此，微型金融 的消费者保护的存在是必要的。本文围绕着 “保护依据—保护对象—保护内容”这一主线，对 微型金融的消费者保护的发展脉络进行梳理，并得出结论，提出研究展望。 二、微型金融的消费者保护的理论基础 本文从信息经济学和行为经济学两方面对微型金融的消费者保护的理论基础进行分析，进 一步阐述微型金融的消费者保护的必要性和特殊性。 （一）基于信息经济学的解释 信息不对称是解释消费者保护的重要理论依据，也是金融消费者保护的出发点。在金融交 易中，与金融机构相比，消费者对所购买的产品或服务的认知能力显然低于对该产品或服务有 专业化、职业化了解的经营者 （吕炳斌，2010 ），在产品性质、价格以及服务提供者等方面存 在信息劣势。 对于微型金融消费者而言，信息不对称问题更加严重。一方面，微型金融消费者收入水平 和社会地位较低，金融知识相对匮乏。Lusardi 和Tufano