深高速2017年3月投资者互动记录.PDF

深高速2017 年3 月投资者互动记录 2017 年3 月投资者互动情况：  接听投资者来电2通  通过公司网站及E 平台回复留言共3 条  参加 “国金证券 （深圳）投资论坛”，与8家境内机构投资者进行了沟通和 交流。  在深圳和香港举行2016年年度业绩说明会及路演。  发放业绩推介材料一份 （链接地址：/UploadFiles/2017/034367B8D.pdf ）  发放电子通讯一期 （链接地址：/UploadFiles/2017/04/1411574009F850DF.pdf ） 公司于2017年3月18 日发布2016年年度业绩，并于其后举办了相关说明会， 在互动过程中，投资者关注的主要问题包括公司2016年经营表现、梅林关城市更 新项目进展、公司未来分红派息政策、股权激励计划下一步安排以及环保业务拓 展进展等。 2016年，公司实现净利润11.69亿元，在扣除资产转让、重估、减值等因素 的影响后，日常经营所贡献的净利润同比增长7.85%，主要受报告期内集团经营 和投资的收费公路路费收入增长、确认应占贵州银行投资收益以及财务费用和公 路摊销成本上升等的综合影响。 梅观高速部分路段自2014年4月免费通行后，政府逐步开展沿线的城市更新 工作。本公司及深圳国际作为沿线土地原业主，有机会参与梅林关城市更新项目， 实现公司资源的商业价值。根据股东大会的批准，本公司与新通产公司（本公司 股东，深圳国际全资子公司）成立联合置地公司实施该项目，负责项目土地获取 等相关工作，双方分别持有该公司49%及51%股权。联合置地公司已按计划完成 了全部地价款（包括土地使用权出让金及其他款项）的支付，获取了该地块的土 - 1 - 地使用权。根据土地出让合同，梅林关地块的土地面积约为9.6万平方米，土地 用途为居住用地及商业用地，土地使用年期为70年（其中部分商业用地的使用年 期为40年），计容建筑面积总计不超过48.64万平方米（含公共配套设施等），地 价款总计约为35.67亿元。根据现阶段的工作进展，预计该地块总成本约为人民 币50~52亿元，包括人民币35.67亿元的地价款以及相关税费、对土地上物业的拆 迁补偿款以及前期规划费用等。目前，土地上现有物业的经营者及租户的拆迁补 偿协商工作已基本完成了，并已于2017年初启动拆迁工作。梅林关更新项目位置 优越，其地价与周边土地的市场价格相比有一定优势，具有较好的投资价值和增 值空间。公司已开展大量行业政策研究，探索土地价值的实现及变现方式。目前 与深圳国际商谈开发方案，考虑后续引进品牌开发商共同实现项目价值。该项目 争取年底动工。 公司注重对股东的回报，近年尽管公司的负债水平处于较高位，市场融资成 本亦较高，但公司仍然维持了 40%-50%的派息比率，并且连续两年派发特别股 息。基于公司未来发展资金可能需求较大以及资金环境有所收紧的实际情况，董 事会建议派发集团2016 年度现金股息为每股人民币0.22 元（含税），占年度净 利润的4 1% 。未来，公司将继续维持合理及相对稳定的分红派息政策，充分考虑 公司和投资者的当期利益与长期利益的平衡，并结合公司财务状况、资金需求和 外部借贷环境等因素来确定和决策具体的分红比例。 公司将坚定不移地推进员工长效激励机制的实施，以吸引和留住优秀人才， 有效地将股东利益、公司利益和员工利益相结合，使各方共同关注公司的长远发 展，推动战略落地。公司新的激励方案已获得深圳国资委及大股东的支持，力争 今年内推出，形式包括但不限于员工持股、利润分享等。 经过多年的研究分析和尝试，公司明确了在整固高速公路主业的同时，积极 拓展大环保产业。进入环保行业，符合公司战略提出的“符合国家产业政策导向、 充分发挥公司核心竞争优势以及成规模、可复制”的新产业拓展战略指引。除发 展空间大之外，大环保产业是资本密集型产业，具有以地方政府为主要目标客户、 竞争性进入、相对垄断性长期经营和相对稳定回报的特点，对工程建设管理能力 要求较高，契合公司的资源特点及竞争优势。环保产业有众多细分领域，今后公 司计划重点拓展固废处理（包括生活垃圾、工业固废）危废处理、环卫一体化、 - 2 - 水环境治理等细分领域。公司对环保产业特许经营的经营模式熟悉，已积累了丰 富经验；公司与地方政府建立了良