商业信贷02第二章银行信贷资金筹集分析.pptVIP

（二）发行金融债券的意义 1、促使负债来源多样化，增强负债的稳定性 2、常常可视为银行资本金，但发行费用比股票低 3、自主性强，可有计划筹集 4、不交存款准备金和支付存款保险费， 降低了资金成本。 二、我国金融债券发行情况 1985年首次发行，按“高来高去”原则，工行农行共发行30亿，期限1年，利率9%，个人持有。其后其他专业银行陆续发行。主要种类： 1、累进利率金融债券：背景→物价上涨；期限1-5年（满一年即可兑付）；利率累进9%→13%；可以流通转让。 1988年，工农建发行20多亿元。 2、贴水金融债券：1988年工行率先发行，采取固定期限浮动利率方式。期限3年3个月；利率不在债券上标注，而是依据各地利率水平通过价格反映，100元→75元； 500元→375元； 1000元→750元； 债券面额与发行价格之差为债券的利息。 三、银行发行金融债券的管理要点 （一）做好市场的调查 （二）研究发行金融债券对银行信贷资金来源的总体影响 （三）掌握发行时机 （四）丰富金融债券的品种 （五）做好金融债券发行与资金使用的衔接 第四部分 向中央银行借贷的组织与管理 一、中央银行与商业银行的资金关系 （一）在二级银行体制下，中央银行作为一国金融体系的核心，承担着金融宏观调控的职能。 （二）中央银行宏观调控职能，主要是通过经济手段，即通过利用中央银行与商业银行和其他金融机构之间的资金关系得以实现的。 （三）二者的资金关系表现为“借贷关系”和“实贷实存”的关系。 二、向中央银行借款的特点和种类 （一）特点： 1、政策性强 2、是一种基础借款 （二）向中央银行借款的种类 1、信用贷款 2、“回购贷款” 3、抵押贷款 4、再贴现 三、中央银行借款的对象和原则 1、对象——经人民银行批准，持有《经营金融业务许可证》，并在人民银行单独开立基本账户的商业银行和其他金融机构。 2、原则——中央银行和借款的金融机构必须共同遵循 “合理发放、确定期限、到期收回、周转使用” 的原则。 四、向中央银行借款的程序 1、贷款的申请 2、贷款的审查 3、贷款的发放 4、贷款的收回 五、中央银行贷款的管理 （一）中央银行贷款的计划管理 （二）中央银行的贷款的限额管理 （三）中央银行贷款的检查与考核 思考题 1、如何理解信贷资金筹集的一般原则？ 2、银行可以运用哪些方法来筹集信贷资金? 第一节 货币的时间价值 上海银行间同业拆借利率 (Shanghai interbank offered rate,简称为Shibor) 为银行报价团各成员自主报出的人民币同业拆出利率的算术平均利率（剔除最高和最低两家报价）。 由中国人民银行所成立的Shibor工作小组确定，并于每日上午11:30分发布。 银行间同业拆借利率 五、存款自由策略 五、存款自由策略 含义：即指对客户存取款的行为应排除一切法律、制度和契约规定以外的限制或制约。 六、存款证券化策略 含义：就是指允许银行存款的凭证——存单和存折等自由转让，以此来吸引资金。 *第五节 存款的成本管理 一、银行存款成本的构成 1、利息成本 2、营业成本，也称其他成本或服务成本。 营业成本又可进一步分为固定成本（如员工工资） 和变动成本（如办公费用）两部分。 3、资金成本 资金成本是指银行为吸收一定的存款而支付的一切费用，即利息成本与营业成本之和。它反映了银行为吸收一定的存款所付出的代价。 资金成本率= 4、可用资金成本 可用资金成本是指银行可用资金所应负担的全部成本。 可用资金成本也称为银行的资金转移价格，是确定银行盈利性资产价格的基础，也是分析存款成本的重点。 可用资金成本率= 5、相关成本 相关成本是指与银行吸收存款有关的，但未包括在以上四种成本中的各项支出。其基本形式有两种： （1）风险成本。风险成本是指由于风险的存在和风险事故发生后银行所必须支出的费用和预期经济利益的减少。 （2）连锁反应成本。连锁反应成本是指银行为新吸收存款而增加的服务和利息支出，而引起的对原有存款增加的开支。如利率提高，导致原存款重新选择…. 6、边际存款成本 边际存款成本是指银行在吸收的存款达到一定规模后，在新增一个单位的存款所要增加的成本。 边际存款成本随市场利率、管理费用和该存款用于弥补现金资产的比例变化而变化。 边际存款成本率= 二、银行存款成本的控制 （一）银行存款成本控制的特殊性 银行存款成本控制的特殊性体现在利息支出和非利息支出两个方面。 利息支出的多