国际保理和福费廷.ppt

第九章 国际保理与包买票据 第一节 国际保理 一、国际保理的含义 国际保理在我国又称为承购应收账款业务。 它是指在以记帐赊销（O/A）、承兑交单（D/A）为支付方式的国际贸易中，由保理商（Factor)向出口商提供的基于双方契约关系的一种集贸易融资、销售帐务处理、收取应收帐款及买方信用担保合为一体的综合性金融服务。 其核心是通过收购债权方式提供出口融资。 二、保理服务的产生和发展 (一)保理服务起源于18世纪的欧洲 (二)现代国际保理服务的发展动因 1．国际贸易中买方市场的普遍形成 2．信息产业的进步和电子通信技术得到普遍应用 3．国际保理相关惯例规则的制定与实施 此外，经济的高速发展也要求金融业不断进行业务创新，一方面满足客户的需要，另一方面也可以拓展自身的服务领域，培育新的经济增长点。因此，各国金融业在巩固自身传统产业的同时，也在大力发展新的中间业务品种，其中保理业务就是各国金融机构争相占领的一个新的服务领域。 我国目前的发展状况 1992年中国银行在国内率先推出国际保理业务 1999年，中国银行根据客户需求，已开始试办国内保理业务。 中国银行于1993年加入国际保理商联合会（Factors Chain International，简称FCI）。 目前中国银行与FCI会员间的业务往来完全通过FCI开发的保理电子数据交换系统（EDI Factoring）进行，实现了作业无纸化，提高了业务效率，降低了业务风险。目前，中国银行与20多个国家和地区的50多家保理公司签署了国际保理业务协议。 2009年中国银行业协会成立了“保理专业委员会” 2010年发布《中国银行业保理业务规范》 2012年FCI年会在北京举行 三、国际保理服务项目 由保理商为其提供下列服务中的至少两项： 　 （一）出口贸易融资 可以提供无追索权的贸易融资，手续方便，简单易行，不需要办理抵押品的移交和过户手续。 出口商在发货或提供技术服务后，将发票通知保理商就可以立即获得不超过80%发票金额的无追索预付款融资。 　 （二）销售帐务处理 　　 在卖方叙做保理业务后，保理商会根据卖方的要求，定期/不定期向其提供关于应收帐款的回收情况、逾期帐款情况、信用额度变化情况、对帐单等各种财务和统计报表，协助卖方进行销售管理。 　 （三）收取应收帐款 保理商一般有专业人员和专职律师进行帐款追收。保理商会根据应收帐款逾期的时间采取信函通知、打电话、上门催款直至采取法律手段。 （四）信用风险控制与坏账担保 　　 卖方与保理商签订保理协议后，保理商会为债务人核定一个信用额度，并且在协议执行过程中，根据债务人资信情况的变化对信用额度进行调整。对于卖方在核准信用额度内的发货所产生的应收帐款，保理商提供100%的坏帐担保。 　　 四、国际保理的作用 （一）保证在信用额度内安全收汇 （二）应收帐款的付款期限可以得到保证 （三）便利出口商融资 （四）减少托收方式进出口风险 （五）提供多种货币的分类服务 （六）利用银行优势，避免客户外汇风险 （七）对进口商进行资信调查 对出口商和进口商的益处 国际保理 国际保理的当事人 国际保理有两种做法，即国际单保理和国际双保理，前者有三个当事人，后者则有四个当事人。 1、卖方。即出口商或称供应商。是指对提供货物或服务出具发票的，并其应收账款已被出口保理商叙作保理业务的一方。 2、债务人。即为买方或称进口商，指对由提供货物或服务所产生的应收账款负有付款责任的一方。 3、出口保理商。 是指与卖方签订保付代理协议，对卖方的应收账款承做保理业务的一方。出口保理商通常在出口商的所在地。在国际单保理的情况下，无出口保理商。 4、进口保理商。 是指同意代收卖方以发票表示的并过户给出口保理商的应收账款的—方。 欧洲各国一般都采用双保理方式 单保理模式（Single Factor System ) 　　　单保理模式下的出口地银行不是出口保理商，它与出口商之间没有订立保理合同，所以不是保理业务的当事人，而是“中间媒介”。故单保理有3个当事人：出口商、进口保理商和进口商。 　　出口商要与进口保理商签署保理分协议，再由出口商所在地的一家银行与进口保理商签署保理总协议，它只起到传递函电及划拨款项的功能。 双保理机制的利弊分析 双保理机制与单保理机制相比，具有以下优点。 (1)对出口商来说，他的销售业务可能涉及多个国家和地区，如果采取单保理方式，势必得与每个进口国的保理商打交道。而在双保理机制