第五章流动性风险管理研究.ppt

教学目的与要求： 课程重点： 课程难点： 2.贷款方面 在银行的资金来源不稳定的情况下，大陆伊利诺 伊银行又向一些问题行业和国家发放了大量贷款。 ◆为了拓展市场，大陆伊利诺国民银行的信贷方向开始瞄准石油行业和欠发达国家，向他们提供了大量的贷款。 ◆伴随着1981年美国的油气产业逐步走向衰退，其巨大资产组合中的能源部门贷款的前景开始变得不再乐观，大陆伊利诺银行的不良贷款开始大幅攀升，其财务状况开始遭到金融市场的质疑。 ◆1982年8月欠发达国家的危机大规模爆发之前，大陆伊利诺银行的不良贷款加剧攀升，财务状况更加恶化。 华盛顿互惠银行 2008年9月 美国印地麦克银行 2008年6月 五、市场信息指标法 衡量流动性风险的市场信息指标 公众的信心 票据的贴现或转贴现情况 资信评级 中间业务的情况 * 第三节 流动性风险的控制 一、资产流动性管理 1.资产流动性衡量法 2.流动性需要测定法 3.流动性保持法 二、负债流动性管理 1.保持较多的主动型负债 2.对传统的各类存款进行创新 3.开辟新的有利于增强流动性的存款服务 * 一、资产流动性管理 （一）资产流动性衡量法 存贷比率 = 贷款总额/存款总额 流动比率 = 流动性资产/全部负债 超额储备比率 = 超额储备/存款总额 流动性资产减易变性负债 （二）流动性需求测定法 流动性 需求 = 预计的 贷款增量 - ( 预计的 存款增量 - 应缴准备金 增量 ) 基本趋势 季节性流 动性需求 周期性流 动性需求 随机性流 动性需求 * * （三）资产流动性保持法 1.保持足够的准备资产 2.合理安排资产的期限组合，使之与负债协调 3.通过多种形式增加资产流动性 1.保持足够的准备资产 保持充足的准备资产类型 现金资产（一级准备）：包括库存现金、同业存款和在中央银行的存款 短期有价证券（二级准备）：主要是短期国债 保持充足的资本充足率 银行资金的构成 银行 资金 一线准备金 二线准备金 贷款 证券 依次提取 保持充足的资本充足率 实收资本 资本公积 盈余公积 利润分配 坏账准备 呆账准备 投资风险准备 次级债 核心资本 附属资本 监管资本 操作风险资产 市场风险资产 信用风险资产 总风险加权资产 资本充足率 监管资本指监管当局规定银行必须持有的资本。监管当局一般是规定银行必须持有的最低资本量，所以监管资本又称最低资本（minimumcapital）。 监管资本 《巴塞尔资本协议Ⅱ》基本构架图 三大支柱 监管检查 最低资本要求 市场约束 资本充足率 风险加权资产 资本定义 信用风险 操作风险 市场风险 标 准 法 内部 评级法 内部 测量法 基本 指标法 内部 模型法 标 准 法 标 准 法 《巴塞尔协议Ⅲ》 1.改进资本充足率计算方法。  监管资本 总风险加权资产 ①严格资本定义 ②严格执行对核心一级 资本的扣除规定，提升 资本工具吸收损失能力 ①优化风险加权资产 计算方法 ②扩大资本覆盖的风险 范围 ③采用差异化的信用风 险权重方法 附1：银行监管资本的构成 一级核心资本 其他一级资本 二级资本 1.实收资本 2.资金公积 3.盈余公积 4.未分配利润 1.优先股及其溢价 2.少数股东资本可计入部分 1.未披露准备 2.次级债券 2.提高资本充足率监管要求。 将现行的两个最低资本充足率要求（核心资本和总资本占风险资产的比例分别不低于4%和8%）调整为三个层次的资本充足率要求：明确三个最低资本充足率要求，即核心一级资本充足率、一级资本充足率和资本充足率分别不低于5%、6%和8%。 2.通过金融创新提高银行资产的流动性 贷款证券化：金融机构 (主要是商业银行) 把自己所持有的流动性较差但具有未来现金收入流的抵押贷款汇聚重组为抵押贷款群组，由证券机构以现金方式购入，经过担保或信用增级后以证券的形式出售给投资者的融资过程。 售后回租：将自制或外购的资产出售，然后向买方租回使用。 二、负债流动性管理 1.保持较多的主动型负债 发行大额可转让定期存单（CDs） 发行银行债券 同业拆借 向中央银行借款 2.对传统的各类存款进行多种形式的开发和创新 3.开辟新的有利于增强流动性的存款服务 金融风险管理， 1.* * [案例]美国大陆伊利诺银行的流动性危机 １.简介： 芝加哥最大的银行，也是全美十大银行之一的大陆伊利诺斯银行于1984年5月9日被报道因不良贷款和资金流动性风险而濒临破产的。 2.危机发生的过程　 在20世纪70年代，作为美国十大银行之一的大陆伊利诺伊银行的最高管理层制定了一系列扩张的信贷计划。 在该计划下，信贷员有权发放大额贷款。而为了赢得客户，贷款利息还往往低于其他竞争对手。