1.引言2.应用範围.PDF

目 錄 1 . 引 言 2 . 應 用 範 圍 3 . 監 管 原 則 4 . 適 用 的 法 例 5 . 監 管 方 針 6 . 證 券 交 易 、 商 品 期 貨 交 易 、 槓 桿 式 外 匯 買 賣 ， 及 相 關 的 顧 問 業 務 7 . 發 出 與 證 券 、 投 資 安 排 及 投 資 顧 問 服 務 有 關 的 廣 告 或 其 他 文 件 8 . 透 過 電 子 化 的 發 行 章 程 作 出 證 券 及 投 資 安 排 要 約 9 . 風 險 披 露 10 . 執 行 法 規 11 . 最 後 附 註 詞 彙 香 港 的 主 要 證 券 及 期 貨 法 例 證 券 及 期 貨 事 務 監 察 委 員 會 的 刊 物 1 . 1 . 1 互 聯 網 科 技 的 興 起 及 發 展 ， 加 上 人 們 能 夠 相 對 廉 宜 地 使 用 有 關 科 技 ， 確 實 為 金 融 業 帶 來 了 機 會 及 監 管 方 面 的 挑 戰 。 利 用 互 聯 網 作 為 溝 通 媒 介 不 單 只 在 普 羅 大 眾 之 間 成 為 流 行 的 玩 意 ， 互 聯 網 亦 令 註 冊 人 士 或 金 融 服 務 提 供 者 能 夠 即 時 在 世 界 各 地 發 放 及 接 收 有 關 證 券 、 期 貨 及 其 他 金 融 產 品 及 服 務 的 信 息 。 就 此 而 言 ， 註 冊 人 士 及 金 融 服 務 提 供 者 可 能 不 太 清 楚 根 據 有 關 條 例 而 適 用 的 註 冊 及 其 他 監 管 規 定 。 1 . 2 本 指 引 將 ： 1 . 2 . 1 闡 明 證 監 會 對 互 聯 網 活 動 的 監 管 方 針 ； 1 . 2 . 2 提 醒 註 冊 人 士 及 金 融 服 務 提 供 者 有 哪 些 具 體 範 疇 可 能 會 引 起 監 管 當 局 的 關 注 ； 1 . 2 . 3 探 討 一 些 證 監 會 經 常 被 問 及 、 關 於 在 互 聯 網 上 進 行 的 證 券 、 期 貨 及 槓 桿 式 外 匯 買 賣 活 動 的 事 宜 。 然 而 ， 本 指 引 的 內 容 並 非 巨 細 無 遺 。 由 於 互 聯 網 科 技 日 新 月 異 ， 證 監 會 亦 會 不 斷 修 訂 及 更 新 其 監 管 方 針 。 1 . 3 本 指 引 沒 有 法 律 效 力 ， 因 此 不 應 將 其 詮 釋 為 可 凌 駕 任 何 適 用 的 法 例 、 守 則 或 其 他 監 管 規 定 的 條 文 。 然 而 ， 如 註 冊 人 士 未 能 遵 守 本 指 引 的 精 神 ， 則 可 能 會 對 他 們 是 否 適 合 繼 續 獲 准 註 冊 ／ 發 牌 一 事 有 負 面 影 響 。 2 . 2 . 1 本 指 引 闡 明 證 監 會 就 以 下 的 互 聯 網 活 動 的 監 管 方 針 ： 2 . 1 . 1 證 券 交 易 、 商 品 期 貨 交 易 、 槓 桿 式 外 匯 買 賣 ， 及 相 關 的 顧 問 業 務 ； 2 . 1 . 2 發 出 與 證 券 、 投 資 安 排 及 投 資 顧 問 務 服 有 關 的 廣 告 或 其 他 文 件 ； 及 2 . 1 . 3 透 過 電 子 化 的 發 行 章 程 而 作 出 的 證 券 及 投 資 安 排 要 約 。 2 . 2 本 指 引 並 不 包 括 任 何 在 互 聯 網 上 進 行 的 、 涉 及 為 金 融 工 具 提 供 買 賣 配 對 安 排 的 活 動 。 有 關 的 監 管 規 定 正 在 檢 討 中 。 有 意 透 過 互 聯 網 科 技 提 供 買 賣 配 對 安 排 的 註 冊 人 士 或 金 融 服 務 提 供 者 ， 應 該 與 證 監 會 接 觸 ， 以 便 進 一 步 澄 清 有 關 情 況 。 2 . 3 本 指 引 不 會 另 外 就 關 於 電 子 支 付 事 宜 進 行 探 討 ， 亦 不 會 訂 明 任 何 與 支 付 或 款 項 轉 帳 有 關 的 具 體 辦 法 。 證 監 會 知 悉 聯 交 所 及 其 相 關 的 結 算 所 正 為 市 場 人 士 所 關 注 的 首 次 公 開 招 股 的 電